FORTE_SSZDZ_2024-03-31_pl.xhtml

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
2
Spis treści
I. AKTUALNA SYTUACJA FINANSOWO – OPERACYJNA ..................................................................................................... 4
1. Podstawowe informacje o Grupie Kapitałowej FABRYKI MEBLI„FORTE” S.A. ............................................................. 4
Informacje o Jednostce Dominującej Grupy ................................................................................................................ 4
Zarząd Jednostki Dominującej .................................................................................................................................... 6
Rada Nadzorcza Jednostki Dominującej ...................................................................................................................... 6
2. Strategia Grupy Kapitałowej Fabryk Mebli „FORTE” ................................................................................................. 7
3. Misja i polityka Grupy Kapitałowej Fabryk Mebli „FORTE” ......................................................................................... 7
4. Najważniejsze nagrody i wyróżnienia, a także wydarzenia handlowe, w których Emitent uczestniczył w okresie
sprawozdawczym .................................................................................................................................................. 8
5. Informacje o powiązaniach organizacyjnych lub kapitałowych Emitenta z innymi podmiotami oraz określenie jego
głównych inwestycji krajowych i zagranicznych, w tym inwestycji kapitałowych dokonanych poza jego grupą
jednostek powiązanych oraz opis metod ichfinansowania ...................................................................................... 10
6. Informacje o podstawowych produktach, towarach i usługach ............................................................................... 10
7. Informacje o rynkach zbytu, z uwzględnieniem podziału na rynki krajowe i zagraniczne .......................................... 10
8. Informacje o źródłach zaopatrzenia w materiały do produkcji, w towary i usługi ..................................................... 10
9. Informacje o umowach znaczących dla działalności ............................................................................................... 11
10. Informacje o istotnych transakcjach zawartych z podmiotami powiązanymi na innych warunkach niż rynkowe .......... 11
11. Informacje o umowach dotyczących kredytów i pożyczek ...................................................................................... 12
12. Informacje o udzielonych w danym roku obrotowym pożyczkach ........................................................................... 16
13. Informacje o udzielonych i otrzymanych w danym roku obrotowym poręczeniach i gwarancjach .............................. 16
14. Opis wykorzystania przez Emitenta wpływów z emisji papierów wartościowych ....................................................... 17
15. Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej publikowanymi
prognozami wyników za dany rok ........................................................................................................................ 17
16. Ocena wraz z jej uzasadnieniem, dotycząca zarządzania zasobami finansowymi ...................................................... 17
17. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych w porównaniu do wielkości posiadanych środków .................. 18
18. Informacja dotycząca instrumentów finansowych w zakresie ryzyka zmiany cen, kredytowego, istotnych zakłóceń
przepływów środków pieniężnych oraz utraty płynności finansowej ........................................................................ 18
19. Komentarz do podstawowych wielkości finansowych ............................................................................................. 19
Dane finansowe Grupy FABRYK MEBLI„FORTE” S.A. ...................................................................................................... 19
Dane finansowe Spółki FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. .................................................................................................... 21
20. Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy, z określeniem
stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik ........................................................ 22
21. Charakterystyka zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju oraz opis perspektyw rozwoju
działalności ........................................................................................................................................................ 22
22. Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania przedsiębiorstwem Emitenta i jego grupą kapitałową ...................... 22
23. Wszelkie umowy zawarte między Emitentem a osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich
rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich odwołanie lub zwolnienie
następuje z powodu połączenia Emitenta przez przejęcie ...................................................................................... 23
24. Wartość wynagrodzeń, nagród lub korzyści, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub premiowych
opartych na kapitale Emitenta ............................................................................................................................. 23
25. Określenie łącznej liczby i wartości nominalnej wszystkich akcji Emitenta będących w posiadaniu osób zarządzających i
nadzorujących .................................................................................................................................................... 24
26. Notowania akcji FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. ....................................................................................................... 24
27. Informacje o znanych Emitentowi umowach, w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach
posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy ....................................................................................... 24
28. Informacje o dacie zawarcia przez Emitenta umowy z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych o
dokonanie badania lub przeglądu sprawozdania finansowego oraz okresie, na jaki została zawarta umowa i łącznej
wysokości wynagrodzenia wynikającego z umów .................................................................................................. 24
29. Informacje o systemie kontroli programów akcji pracowniczych ............................................................................. 25
30. Informacje o postępowaniach toczących się przed sądem, których łączna wartość stanowi co najmniej 10% kapitałów
własnych Emitenta .............................................................................................................................................. 25
31. Charakterystyka struktury aktywów i pasywów bilansu .......................................................................................... 25
Dane finansowe Spółki FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. .................................................................................................... 26
32. Ważniejsze wydarzenia mające znaczący wpływ na działalność oraz wyniki finansowe Emitenta w roku obrotowym
oraz po zakończeniu roku obrotowego lub których wpływ jest możliwy w następnych latach ................................... 27
33. Opis struktury głównych lokat kapitałowych lub głównych inwestycji kapitałowych dokonanych w danym roku
obrotowym ......................................................................................................................................................... 27
34. Opis organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji oraz opis zmian w
organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta wraz z podaniem ich przyczyn ................................................................... 27
35. Charakterystyka polityki w zakresie kierunków rozwoju Grupy Kapitałowej Emitenta. Zasadnicze kierunki rozwoju
Grupy ................................................................................................................................................................ 27
36. Opis istotnych pozycji pozabilansowych w ujęciu podmiotowym, przedmiotowym i wartościowym ............................ 28
37. Wybrane dane finansowe przeliczono według następujących kursów ...................................................................... 28
38. Informacja Zarządu o dokonaniu wyboru firmy audytorskiej przeprowadzającej badanie rocznych sprawozdań
finansowych zgodnie z przepisami, w tym dotyczących wyboru i procedury wyboru firmy audytorskiej ..................... 28
39. Oświadczenie Zarządu dotyczące rzetelności sporządzenia sprawozdania finansowego Emitenta .............................. 28
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
3
40. Sprawozdanie na temat informacji niefinansowych FABRYK MEBLI„FORTE” S.A. oraz Grupy Kapitałowej FABRYKI
MEBLI„FORTE” S.A. za okres 01.04.2023 – 31.03.2024 ......................................................................................... 28
II OŚWIADCZENIE O STOSOWANIU ŁADU KORPORACYJNEGO PRZEZ GRUPĘ KAPITAŁOWĄ FABRYK MEBLI„FORTE”S.A.
W ROKU OBROTOWYM OBEJMUJĄCYM OKRES OD DNIA 1 KWIETNIA 2023 ROKU DO DNIA 31 MARCA 2024 ROKU
(dalej „Oświadczenie” lub „Raport”) ..................................................................................................................... 29
A. WSKAZANIE ZBIORU ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO, KTÓREMU PODLEGA EMITENT ORAZ MIEJSCA, GDZIE TEKST
ZBIORU ZASAD JEST PUBLICZNIE DOSTĘPNY ........................................................................................................... 29
B. W ZAKRESIE, W JAKIM EMITENT ODSTĄPIŁ OD POSTANOWIEŃ ZBIORU ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO, O
KTÓRYM MOWA W LIT. A, WSKAZANIE TYCH POSTANOWIEŃ ORAZ WYJAŚNIENIE PRZYCZYN ODSTĄPIENIA ............. 29
C. OPIS GŁÓWNYCH CECH STOSOWANYCH W PRZEDSIĘBIORSTWIE EMITENTA SYSTEMÓW KONTROLI
WEWNĘTRZNEJ I ZARZĄDZANIA RYZYKIEM W ODNIESIENIU DO PROCESU SPORZĄDZANIA SPRAWOZDAŃ
FINANSOWYCH I SKONSOLIDOWANYCH SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH .................................................................... 30
D. WSKAZANIE AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH BEZPOŚREDNIO LUB POŚREDNIO ZNACZNE PAKIETY AKCJI WRAZ ZE
WSKAZANIEM LICZBY POSIADANYCH PRZEZ TE PODMIOTY AKCJI, ICH PROCENTOWEGO UDZIAŁU W KAPITALE
ZAKŁADOWYM, LICZBY GŁOSÓW Z NICH WYNIKAJĄCYCH I ICH PROCENTOWEGO UDZIAŁU W OGÓLNEJ LICZBIE
GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU ................................................................................................................... 31
E. WSKAZANIE POSIADACZY WSZELKICH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH, KTÓRE DAJĄ SPECJALNE UPRAWNIENIA
KONTROLNE, WRAZ Z OPISEM TYCH UPRAWNIEŃ .................................................................................................... 32
F. WSKAZANIE WSZELKICH OGRANICZEŃ ODNOŚNIE DO WYKONYWANIA PRAWA GŁOSU, TAKICH JAK
OGRANICZENIE WYKONYWANIA PRAWA GŁOSU PRZEZ POSIADACZY OKREŚLONEJ CZĘŚCI LUB LICZBY GŁOSÓW,
OGRANICZENIA CZASOWE DOTYCZĄCE WYKONYWANIA PRAWA GŁOSU LUB ZAPISY, ZGODNIE Z KTÓRYMI PRAWA
KAPITAŁOWE ZWIĄZANE Z PAPIERAMI WARTOŚCIOWYMI SĄ ODDZIELONE OD POSIADANIA PAPIERÓW
WARTOŚCIOWYCH .................................................................................................................................................. 32
G. WSKAZANIE WSZELKICH OGRANICZEŃ DOTYCZĄCYCH PRZENOSZENIA PRAWA WŁASNOŚCI PAPIERÓW
WARTOŚCIOWYCH EMITENTA ................................................................................................................................. 32
H. OPIS ZASAD DOTYCZĄCYCH POWOŁYWANIA I ODWOŁYWANIA OSÓB ZARZĄDZAJACYCH ORAZ ICH UPRAWNIEŃ, W
SZCZEGÓLNOŚCI PRAWO DO PODJĘCIA DECYZJI O EMISJI LUB WYKUPIE AKCJI ....................................................... 32
I. OPIS ZASAD ZMIANY STATUTU LUB UMOWY SPÓŁKI EMITENTA ......................................................................... 32
J. SPOSÓB DZIAŁANIA WALNEGO ZGROMADZENIA I JEGO ZASADNICZE UPRAWNIENIA ORAZ OPIS PRAW
AKCJONARIUSZY I SPOSOBU ICH WYKONYWANIA, W SZCZEGÓLNOŚCI ZASADY WYNIKAJĄCE Z REGULAMINU
WALNEGO ZGROMADZENIA, JEŻELI TAKI REGULAMIN ZOSTAŁ UCHWALONY, O ILE INFORMACJE W TYM ZAKRESIE NIE
WYNIKAJĄ WPROST Z PRZEPISÓW PRAWA .............................................................................................................. 33
K. OPIS DZIAŁANIA ORGANÓW ZARZĄDZAJĄCYCH, NADZORUJĄCYCH LUB ADMINISTRUJĄCYCH EMITENTA ORAZ ICH
KOMITETÓW WRAZ ZE WSKAZANIEM SKŁADU OSOBOWEGO TYCH ORGANÓW I ZMIAN, KTÓRE W NIM ZASZŁY W
CIĄGU OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO .............................................................................................................. 33
L. KOMITET AUDYTU ............................................................................................................................................... 35
M. OPIS POLITYKI RÓŻNORODNOŚCI STOSOWANEJ DO ORGANÓW ADMINISTRUJĄCYCH, ZARZĄDZAJĄCYCH I
NADZORUJĄCYCH EMITENTA W ODNIESIENIU W SZCZEGÓLNOŚCI DO WIEKU, PŁCI, LUB WYKSZTAŁCENIA I
DOŚWIADCZENIA ZAWODOWEGO, CELÓW TEJ POLITYKI RÓŻNORODNOŚCI, SPOSOBU JEJ REALIZACJI ORAZ
SKUTKÓW W DANYM OKRESIE SPRWOZDAWCZYM ................................................................................................... 36
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
4
I. AKTUALNA SYTUACJA FINANSOWO – OPERACYJNA
Niniejsze Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. za okres 12 miesięcy
zakończony 31 marca 2024 roku zostało sporządzone na podstawie Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018
roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez Emitentów papierów wartościowych oraz warunków
uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz.U.
2018 poz. 757 z dnia 20 kwietnia 2018).
1. Podstawowe informacje o Grupie Kapitałowej FABRYKI MEBLI„FORTE” S.A.
Informacje o Jednostce Dominującej Grupy
FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. powstała z przekształcenia FABRYK MEBLI „FORTE” Sp. z o.o. w Spółkę akcyjną w dniu
9 grudnia 1994 r. Pierwotnie tj. od dnia 17 czerwca 1992 r. Spółka prowadziła działalność pod firmą „FORTE” Sp. z o.o. W dniu
25 listopada 1993 r. na mocy aktu notarialnego nastąpiło przyłączenie „FORTE” Sp. z o.o. do Spółki pod nazwą FABRYKI
MEBLI „FORTE” Sp. z o.o.. Pod tą nazwą Spółka prowadziła działalność, aż do czasu przekształcenia w Spółkę akcyjną.
Jednostka Dominująca jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd
Rejonowy w Białymstoku, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego (dawniej Sąd Rejonowy dla m. st.
Warszawy w Warszawie, XIV Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego), pod numerem KRS 0000021840.
Jednostce Dominującej nadano numer statystyczny REGON: 550398784.
Czas trwania Jednostki Dominującej jest nieoznaczony.
Podstawowym przedmiotem działania Jednostki Dominującej jest:
▪ produkcja mebli,
▪ świadczenie usług w zakresie marketingu, promocji, organizacji wystaw, konferencji,
▪ prowadzenie działalności handlowej w kraju oraz za granicą.
FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. swoją działalność prowadzi poprzez trzy krajowe zakłady produkcyjne:
▪ Ostrów Mazowiecka ul. Biała 1 – główna siedziba Spółki wraz z Zarządem oraz zakładem produkcyjnym;
▪ Suwałki ul. Północna 30 – zakład produkcyjny;
▪ Hajnówka ul. 3-go Maja 51 – zakład produkcyjny.
Zakład produkcyjny w Białymstoku ul. Generała Andersa 11 – był zakładem produkcyjnym Grupy do końca czerwca 2022 roku;
w kolejnych miesiącach zakład był przystosowywany do produkcji mebli tapicerowanych przez SPECIFIC Sp. z o.o.
Uruchomienie produkcji miało miejsce w dniu 15 maja 2023 roku. Szersze informacje na temat rozpoczęcia współpracy ze
SPECIFIC Sp. z o.o. przedstawiono w nocie nr 38 sprawozdania skonsolidowanego.
Fabryki Mebli „FORTE” S.A. posiadają również dwa własne salony meblowe: w Ostrowi Mazowieckiej i Suwałkach. Salon
meblowy we Wrocławiu został zamknięty z końcem kwietnia 2024 roku.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
5
Schemat Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
Opis zmian dokonanych w składzie Grupy w ciągu okresu sprawozdawczego
W dniu 15 maja 2023 roku na mocy Aktu Notarialnego Rep. A Nr 2826/2023 została zawiązana przez FORTE BRAND sp. z o.o.
oraz FABRYKI MEBLI „FORTE” SA. spółka FORTE PROPERTY sp. z o.o. Kapitał zakładowy nowopowstałej spółki wynosi 100
udziałów o łącznej wartości nominalnej 5 tysięcy zł. Początkowo udziały zostały objęte w następujący sposób: 99 udziałów
objęła FORTE BRAND sp. z o.o. za wkład pieniężny w wysokości 19 800 zł, natomiast 1 udział objęły FABRYKI MEBLI „FORTE”
SA. za wkład pieniężny w wysokości 200 zł. W dniu 31 sierpnia 2023 roku FABRYKI MEBLI „FORTE” SA. zbyły swój 1 udział
FORTE BRAND sp. z o.o. Od tego momentu jedynym udziałowcem FORTE PROPERTY sp. z o.o. było FORTE BRAND sp. z o.o.
Podstawowym profilem działalności spółki jest wynajem i zarządzanie nieruchomościami.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
6
W dniu 9 października 2023 roku FORTE BRAND sp. z o.o. wniosła aportem do FORTE PROPERTY sp. z o.o. zorganizowaną
część przedsiębiorstwa związaną z prowadzoną dotychczas przez nią działalnością nieruchomościową obejmując 1.026.240
udziałów FORTE PROPERTY sp. z o.o. o wartości 51 312 tys. zł.
W dniu 6 grudnia Zarząd Jednostki Dominującej podjął decyzję o zamiarze połączenia FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. z FORTE
BRAND sp. z o.o. FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. jako spółka przejmująca posiadały 100% udziałów w kapitale zakładowym
spółki przejmowanej. Połączenie nastąpiło w dniu 31 stycznia 2024 roku na podstawie art. 515 §1 oraz art. 516 §6 KSH, tj.
przez przeniesienie całego majątku FORTE BRAND sp. z o.o. na FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. bez podwyższania kapitału
zakładowego spółki przejmującej.
Z dniem 20 września 2023 roku FORT INVESTMENT sp. z o.o. została wykreślona z KRS i tym samym zakończył się proces
likwidacji Spółki.
W dniu 1 marca 2024 roku w Krajowym Rejestrze Sądowym zarejestrowano zmianę formy prawnej spółki TM-HANDEL
sp. z o.o. S.K.A. w TM-HANDEL sp. z o.o. Sp. jawna.
Zarząd Jednostki Dominującej
Skład Zarządu Jednostki Dominującej na dzień 31 marca 2024 roku oraz na dzień publikacji sprawozdania:
▪ Maria Małgorzata Florczuk – Prezes Zarządu
▪ Mariusz Jacek Gazda – Członek Zarządu
▪ Walter Stevens – Członek Zarządu
Zmiany w składzie Zarządu Jednostki Dominującej
W dniu 27 kwietnia 2023 roku rezygnację z pełnienia funkcji w Zarządzie Jednostki Dominującej z upływem dnia 31 sierpnia
2023 roku złożył Pan Maciej Formanowicz – Prezes Zarządu Jednostki Dominującej. W tym samym dniu Rada Nadzorcza
Jednostki Dominującej powołała z dniem 1 września 2023 roku Panią Marię Małgorzatę Florczuk dotychczasowego Członka
Zarządu na Prezesa Zarządu Jednostki Dominującej.
Rada Nadzorcza Jednostki Dominującej
Skład Rady Nadzorczej na dzień 31 marca 2024 roku oraz dzień publikacji sprawozdania:
▪ Maciej Formanowicz- Przewodniczący RN
▪ Zbigniew Mieczysław Sebastian – Wiceprzewodniczący RN
▪ Bernard Woźniak –Członek RN i Przewodniczący Komitetu Audytu
▪ Jerzy Lucjan Smardzewski – Członek RN
▪ Piotr Marek Szczepiórkowski – Członek RN
▪ Jakub Stanisław Papierski – Członek RN
▪ Agnieszka Maryla Zalewska – Członek RN
Zmiany w składzie Rady Nadzorczej
W dniu 6 września 2023 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki Dominującej podjęło uchwałę o powołaniu z dniem
1 października 2023 roku Pana Macieja Formanowicza na Członka Rady Nadzorczej bieżącej kadencji (2022-2026). Ponadto,
w związku ze złożoną przez Pana Zbigniewa Sebastiana rezygnacją z pełnienia funkcji Przewodniczącego Rady Nadzorczej
z upływem dnia 30 września 2023 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki Dominującej powołało z dniem
1 października 2023 roku Pana Macieja Formanowicza do pełnienia tej funkcji. Od dnia 1 października 2023 roku Rada
Nadzorcza Jednostki Dominującej liczy 7 członków.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
7
2. Strategia Grupy Kapitałowej Fabryk Mebli „FORTE”
3. Misja i polityka Grupy Kapitałowej Fabryk Mebli „FORTE”
Fundamentem rozwoju Grupy Kapitałowej „FORTE” S.A. są od lat te same wartości: Współpraca, Odpowiedzialność, Rozwój
i Wrażliwość.
Za swoje działania i ich wpływ na otoczenie Grupa Kapitałowa FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. ponosi odpowiedzialność:
społeczną, środowiskową i biznesową.
Zdefiniowano główne obszary do których odnoszą się działania Grupy Kapitałowej, tj.:
• otoczenie wewnętrzne: pracownicy i organizacja,
• otoczenie społeczne: społeczność lokalna, potencjalni pracownicy,
• otoczenie rynkowe: klienci, dostawcy, partnerzy biznesowi, kontrahenci, uczestnicy rynku kapitałowego,
• środowisko.
W każdym z obszarów zostały zdefiniowane cele strategiczne i działania.
Celem działań w obszarze otoczenia wewnętrznego jest kształtowanie wśród pracowników kultury współtworzenia
i współodpowiedzialności za rozwój całej Grupy Kapitałowej.
Odpowiedzialność względem pracowników definiują następujące kierunki strategiczne:
• Propagowanie wartości: współpracy, odpowiedzialności, rozwoju, wrażliwości,
• Budowanie zaangażowania i motywacji,
• Pozyskanie najlepszych ludzi do pracy w organizacji,
• Inspirowanie do rozwoju, kreatywności,
• Tworzenie środowiska pracy wolnego od dyskryminacji,
• Kształtowanie postaw obywatelskich przy zachowaniu swobody wypowiedzi i wolności zrzeszania się,
• Wzmacnianie strefy zdrowia i bezpieczeństwa, promowanie aktywnego stylu życia.
Cele w obszarze wewnętrznym realizowane są poprzez następujące działania:
• Budowanie otwartych relacji między pracownikami na różnych szczeblach,
• Wspieranie dialogu międzypokoleniowego, stawianie na różnorodność,
• Kształtowanie postaw mających na celu identyfikację pracowników z wartościami Grupy,
• Wspieranie awansów wewnętrznych,
• Poszanowanie kapitału intelektualnego i różnorodności,
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
8
• Umożliwianie elastycznych form zatrudnienia,
• Zapewnienie szkoleń i rozwoju pracownikom na wszystkich szczeblach organizacji,
• Przeznaczanie odpowiednich środków finansowych, technicznych i technologicznych dla zapewnienia
bezpiecznych warunków pracy,
• Priorytetowe traktowanie zadań wynikających z Polityki Bezpieczeństwa i Higieny Pracy.
Celem Grupy FORTE w obszarze społecznym jest integracja społeczności lokalnej wokół ważnych celów.
Działania w obszarze społecznym dotyczą głównie:
• Wspierania inicjatyw mających na celu wyrównywanie różnic społecznych zgodnie z Polityką Dobroczynności,
• Wspierania edukacji, współpracy z uczelniami wyższymi i szkołami średnimi, organizowania praktyk, staży,
pomocy dydaktycznej dla szkół i instytucji oświatowych,
• Współpracy z Fundacją AMF „NASZA DROGA”, w celu długofalowego kształtowania postaw młodzieży,
• Wspierania lokalnych wydarzeń kulturalnych: konferencji, festiwali, koncertów, wystaw zgodnie z Polityką
Sponsoringową,
• Programów wolontariatu pracowniczego,
• Dialogu z władzami samorządowymi.
Grupa FORTE chce być liderem odpowiedzialnego biznesu, dlatego udoskonala system zarządzania dbając o transparentność
procesów biznesowych. Takie podejście wpływa na sposób w jaki dąży do osiągnięcia zysku w biznesie i wzrostu wartości.
Celem Grupy jest budowanie długotrwałych relacji z partnerami biznesowymi, opartych na zaufaniu i jasnych zasadach
współpracy. Wybór partnerów biznesowych dokonywany jest w oparciu o przejrzyste kryteria gwarantujące równy dostęp do
informacji.
Działania w obszarze rynkowym dotyczą głównie:
• Oferowania warunków współpracy opartych o jasne i zrozumiałe kryteria,
• Prowadzenia dialogu z interesariuszami Grupy, tj.: klientami, dostawcami, kontrahentami, partnerami
biznesowymi i uczestnikami rynku kapitałowego,
• Konsultowania planów i działań a także informowanie o wynikach finansowych,
• Wymagania od dostawców spełnienia kryteriów jakościowych i etycznych,
• Prowadzenia warsztatów szkoleniowych i audytów dostawców,
• Ciągłego rozwijania oferty handlowej w oparciu o oczekiwania klienta,
• Przestrzegania wewnętrznego kodeksu działań marketingowych,
• Rzetelnego i zrozumiałego formułowania ofert handlowych, przekazów marketingowych i działań
promocyjnych,
• Aktywnej, skutecznej i etycznej rywalizacji na rynku.
Celem strategicznym w obszarze środowiskowym jest dbałość o każdy element środowiska naturalnego i jego właściwa
ochrona. Cel ten jest realizowany poprzez świadome prowadzenie działalności w sposób pozwalający racjonalnie korzystać
z zasobów i walorów środowiska przyrodniczego.
Działania w obszarze środowiskowym dotyczą głównie:
• Minimalizowania wpływu na środowisko podczas pozyskiwania surowców, produkcji, pakowania i dystrybucji
produktów,
• Wdrażania nowych technologii i modernizacji instalacji w celu minimalizacji oddziaływania na atmosferę, klimat
i pozostałe komponenty środowiska naturalnego,
• Stosowania zasady redukcji u źródła już podczas projektowania wyrobów i opakowań. Zasada ta pozwala
oszczędnie gospodarować materiałami w procesie produkcyjnym,
• Optymalizacji procesów produkcyjnych w celu minimalizacji zużycia podstawowych surowców, paliw i energii,
• Odpowiedzialnego zagospodarowywania wytworzonych odpadów, segregowanie odpadów u źródła,
• Edukacji ekologicznej pracowników, współpracowników i kontrahentów.
4. Najważniejsze nagrody i wyróżnienia, a także wydarzenia handlowe, w których Emitent uczestniczył
w okresie sprawozdawczym
Marzec 2023 –
Marzec 2024
Kwiecień 2023 – wyróżnienie w raporcie „Odpowiedzialny Biznes w Polsce.
Dobre praktyki”
FORTE znalazło się w gronie wyróżnionych firm działających w duchu zrównoważonego
rozwoju. W 21 edycji raportu „Odpowiedzialny biznes w Polsce. Dobre praktyki”
wykazanych zostało aż 9 praktyk z zakresu CSR i ESG realizowanych w FORTE w 2022
roku. Wskazane i opisane w raporcie projekty to:
– Zmień pracę, ale nie pracodawcę – program rekrutacji wewnętrznych
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
9
– Dualna Ostrów – klasa branżowa
– Działalność ochotniczych straży pożarnych FORTE i TANNE
– Akademia FORTE
– Działania zespołu Bee FORTE na rzecz ochrony pszczół i bioróżnorodności
– Przyzakładowe przedszkola „Żółty Słonik”
– Polecaj i zarabiaj z FORTE – program poleceń pracowniczych
– Kodeks etyczny
– Akcja proekologiczna „Bądź eko! Oddaj stare meble do recyklingu”
Czerwiec 2023 – Biały Listek CSR Polityki
FORTE znalazło się w gronie firm uhonorowanych Białym Listkiem CSR Polityki. Dodatkowo
jeden z projektów „Bądź eko. Oddaj stare meble do recyklingu”, otrzymał wyróżnienie
Dobre Praktyki w zakresie wspierania Celów Zrównoważonego Rozwoju. Zestawienie
Listków jest inicjatywą tygodnika Polityka we współpracy z Deloitte i Forum
Odpowiedzialnego Biznesu. W XII edycji rankingu znalazło się 105 firm.
Czerwiec 2023 – ogłoszenie Rankingu Odpowiedzialnych Firm
Raport ocenia największe spółki działające w Polsce pod kątem jakości odpowiedzialnego
zarządzania. Udział w rankingu pozwala organizatorom dokonać obiektywnej oceny
zaawansowania przedsiębiorstw w podejmowaniu działań na rzecz zrównoważonego
rozwoju, a uczestnikom pozwala na porównanie się z innymi firmami, a także weryfikację
własnych strategii ESG w celu ich doskonalenia i rozwijania. FORTE w klasyfikacji
branżowej zajęło wysokie 6 miejsce, natomiast w klasyfikacji ogólnej 18.
17-21 września 2023 – Targi Mebli i Wyposażenia M.O.W. w Bad Salzuflen
W tym roku została całkowicie przeprojektowana i odświeżona ekspozycja w hali
wystawienniczej należącej do Grupy FORTE w Bad Salzuflen. Stworzono specjalną
przestrzeń, w której oprócz możliwości zapoznania się z nową kolekcją mebli, odwiedzający
mogli zapoznać się również z misją i historią FORTE. Zaprezentowano ponad 40 nowych
programów meblowych i ponad 500 nowych artykułów. Wystawę odwiedziło ok. 400 osób,
z ponad 30 krajów.
16-17 października 2023
Jury konkursu PMO Award przyznało Biurze Projektów FORTE nagrodę za najbardziej
dojrzałe PMO w roku 2022.
5-8 listopada 2023- targi Brussels Furniture Fair w Brukseli
Targi Brussels Furniture Fair od ponad 80 lat przyciągają producentów mebli z Belgii,
Holandii, Niemiec, Francji, Włoch i wielu innych krajów europejskich, którzy prezentują
swoje najnowsze kolekcje na łącznej powierzchni 66 000 m². Stoisko FORTE wyróżniało
się i przyciągało uwagę gości. W Brukseli odwiedziło nas około 80 klientów, w tym wielu
potencjalnych, zainteresowanych podjęciem współpracy z FORTE. Pokazaliśmy ok.100
artykułów - 22 programy, w tym całe kolekcje oraz meble uzupełniające. Część z
prezentowanych nowości jest już w procesie wdrożeniowym.
21-24 stycznia 2024 – targi JANUARY FURNITURE SHOW w Birmingham w
Wielkiej Brytanii
Na targach JANUARY FURNITURE SHOW w Wielkiej Brytanii FORTE otrzymało nagrodę dla
najlepszego stoiska. Jury wyróżniło Spółkę za przyciągającą wzrok prezentację, oryginalny
design, dobry wybór produktów i wykorzystanie nowoczesnych materiałów.
Przeprowadziliśmy wiele ciekawych rozmów z obecnymi partnerami, a także nawiązaliśmy
nowe relacje i kontakty. Nasze nowości zostały przyjęte bardzo pozytywnie. JANUARY
FURNITURE SHOW to największe w Wielkiej Brytanii coroczne targi mebli, wnętrz,
akcesoriów i oświetlenia. Każdego roku targi przyciągają tysiące krajowych i
międzynarodowych nabywców. Są także miejscem spotkań kupców z branży meblarskiej i
wyposażenia wnętrz, co stanowi doskonałą okazję do nawiązania relacji biznesowych z
przedstawicielami najważniejszych sieci handlowych
8-9 luty 2024 – wydarzenie John Lewis SS24 Home Media Event
Podczas wydarzenia FORTE przedstawiło nową markę mebli Easy Klix, w której
wykorzystuje rewolucyjną technologię montażu Threespine® ID.
20-23 luty 2024 - targi Meble Polska w Poznaniu
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
10
Stoisko FORTE cieszyło się dużym zainteresowaniem obecnych i potencjalnych klientów.
Docenili je także organizatorzy, przyznając Spółce nagrodę Acanthus Aureus – wyróżnienie
dla najlepiej zaprojektowanych stoisk. Odwiedzili nas zarówno klienci z polskich salonów
meblowych, jak również z Europy i Azji. Zaprezentowaliśmy szereg nowych produktów,
zaprojektowanych zgodnie z najnowszymi trendami.
12-15 marca 2024 - targi FERIA DEL MUEBLE 2024 w Saragossie
W dziewiątej edycji targów Feria del Mueble Zaragoza FORTE zaprezentowało różnorodne
kolekcje mebli - zarówno nowości, jak i sprawdzone wzory, które z powodzeniem zyskują
uznanie klientów. Tegoroczna edycja przyciągnęła wystawców i nabywców głównie z
rodzimego rynku, Hiszpanii i Portugalii, ale także wielu innych krajów Europy i świata, co
potwierdza ich znaczenie oraz skalę wydarzenia.
5. Informacje o powiązaniach organizacyjnych lub kapitałowych Emitenta z innymi podmiotami oraz
określenie jego głównych inwestycji krajowych i zagranicznych, w tym inwestycji kapitałowych
dokonanych poza jego grupą jednostek powiązanych oraz opis metod ich finansowania
Informacje o powiązaniach organizacyjnych i kapitałowych zostały zawarte w pkt. 1 niniejszego sprawozdania
6. Informacje o podstawowych produktach, towarach i usługach
Sprzedaż wartościowa w poszczególnych asortymentach (w tys. zł):
Asortyment
Okres sprawozdawczy
12 miesięcy
01.04.2023-31.03.2024
(badane)
Okres porównawczy
12 miesięcy
01.04.2022-31.03.2023
(niebadane)
Zmiana %
2023/2022
01.01.2022-31.03.2023
(badane)
Wartość
Udział
Wartość
Udział
Wartość
Udział
Meble
889 861
86,3%
1 014 755
81,6%
-12,31%
1 304 336
81,6%
Towary
7 495
0,8%
6 599
0,5%
13,58%
8 022
0,5%
Materiały
119 872
11,6%
214 521
17,3%
-44,12%
277 727
17,3%
Usługi
13 440
1,3%
6 981
0,6%
92,52%
8 336
0,6%
Razem
1 030 669
100,0%
1 242 856
100,0%
-17,1%
1 598 422
100,0%
Ze względu na różnorodność asortymentu Grupa nie przedstawia struktury ilościowej sprzedaży, bowiem struktura
wartościowa daje pełny obraz struktury sprzedaży i jej zmian.
Zgodnie z założeniami strategii realizowanej przez Grupę, koncentruje ona swoją działalność na produkcji mebli
mieszkaniowych w paczkach do samodzielnego montażu. Komplementarność oferty zapewniają dodatkowo oferowane towary
handlowe, głównie łóżka tapicerowane, krzesła oraz dodatki dekoracyjne. Produkty oferowane przez Grupę od wielu lat są
rozpoznawalne na rynku i cieszą się wysokim uznaniem klientów.
W przychodach ze sprzedaży materiałów Grupy wykazana jest sprzedaż płyty wiórowej wyprodukowanej przez Spółkę zależną
TANNE Sp. z o.o. do podmiotów niepowiązanych w kwocie 115 380 tys. zł (w okresie porównawczym za 15 m-cy 2022 roku:
270 139 tys. zł; w okresie porównawczym za 12 m- cy 2022 roku: 207 958 tys. zł).
7. Informacje o rynkach zbytu, z uwzględnieniem podziału na rynki krajowe i zagraniczne
W okresie kwiecień 2023 - marzec 2024 roku sprzedaż eksportowa Grupy FORTE wyniosła 821 380 tys. zł i stanowiła 80%
sprzedaży ogółem (w okresie porównawczym – 971 418 tys. zł – 78 %). Liderami na rynkach eksportowych są: Niemcy,
Francja oraz Hiszpania, których łączny obrót stanowi ok. 59% sprzedaży ogółem. Sprzedaż na rynku polskim wyniosła 209
290 tys. zł (20,3%) wobec 271 438 tys. zł (22%) w okresie porównawczym.
Największym odbiorcą wyrobów Grupy jest grupa zakupowa Giga Lutz, której udział obrotów w przychodach ze sprzedaży
Grupy przekroczył 10%. Brak jest formalnych powiązań odbiorców z Grupą.
8. Informacje o źródłach zaopatrzenia w materiały do produkcji, w towary i usługi
W okresie kwiecień 2023- marzec 2024 roku zakupy materiałów i towarów od dostawców krajowych stanowiły 83% zakupów
Grupy ogółem. Zakupy z importu w tym okresie wyniosły 17% zakupów ogółem. Głównym kierunkiem importu Grupy były:
Litwa – 36%, Niemcy – 28%, Chiny – 10% i Czechy – 10% w wartości zakupów z importu ogółem.
Udział zakupów od żadnego z zewnętrznych dostawców nie przekroczył 10% w przychodach ze sprzedaży Grupy.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
11
Obroty z żadnym z dostawców nie przekroczyły 10% kosztów zakupu materiałów i towarów Grupy.
9. Informacje o umowach znaczących dla działalności
Umowy ubezpieczenia zawarte w 2023 roku przez Grupę:
• w koasekuracji z Generali Towarzystwo Ubezpieczeń Spółka Akcyjna; Towarzystwo Ubezpieczeń i Reasekuracji „WARTA”
Spółka Akcyjna; Sopockie Towarzystwo Ubezpieczeń ERGO Hestia S.A.; Powszechny Zakład Ubezpieczeń Spółka Akcyjna;
oraz WIENER Towarzystwo Ubezpieczeń Spółka Akcyjna na okres ubezpieczenia od 25.09.2023-24.09.2024
− ubezpieczenie mienia od zdarzeń losowych FABRYK MEBLI„FORTE” S.A.– suma ubezpieczenia 645 613 tys. zł,
− ubezpieczenie mienia od zdarzeń losowych DYSTRI-FORTE Sp. z o.o.– suma ubezpieczenia 50 320 tys. zł,
− ubezpieczenie mienia od zdarzeń losowych FORTE BRAND Sp. z o.o. – suma ubezpieczenia 33 349 tys. zł,
− ubezpieczenie mienia od zdarzeń losowych TANNE Sp. z o.o. – suma ubezpieczenia 745 256 tys. zł,
− ubezpieczenie utraty zysku TANNE Sp. z o.o – suma ubezpieczenia 282 350 tys. zł,
− ubezpieczenie awarii maszyn i urządzeń TANNE Sp. z o.o. – suma ubezpieczenia 334 472 tys. zł,
− ubezpieczenie sprzętu elektronicznego od wszystkich ryzyk FABRYK MEBLI„FORTE” S.A.– suma ubezpieczenia
9 753 tys. zł,
− ubezpieczenie sprzętu elektronicznego od wszystkich ryzyk TANNE Sp. z o.o. – suma ubezpieczenia 978 tys. zł,
− ubezpieczenie sprzętu elektronicznego od wszystkich ryzyk DYSTRI-FORTE Sp. z o.o. – suma ubezpieczenia
772 tys. zł.
• w koasekuracji z Generali Towarzystwo Ubezpieczeń Spółka Akcyjna; Towarzystwo Ubezpieczeń i Reasekuracji „WARTA”
Spółka Akcyjna; InterRisk Towarzystwo Ubezpieczeń Spółka Akcyjna Vienna Insurance Group oraz WIENER Towarzystwo
Ubezpieczeń Spółka Akcyjna na okres ubezpieczenia od 25.09.2023-24.09.2024
− ubezpieczenie maszyn i urządzeń FABRYK MEBLI„FORTE” S.A. od wszystkich ryzyk – suma ubezpieczenia
3 995 tys. zł,
− ubezpieczenie maszyn i urządzeń TANNE Sp. z o.o. od wszystkich ryzyk – suma ubezpieczenia 8 777 tys. zł,
− ubezpieczenie maszyn i urządzeń DYSTRI-FORTE Sp. z o.o. od wszystkich ryzyk – suma ubezpieczenia 1 336 tys. zł,
− ubezpieczenie mienia w transporcie FABRYK MEBLI„FORTE” S.A. – suma ubezpieczenia 660 000 tys. zł,
− ubezpieczenie mienia w transporcie TANNE Sp. z o.o – suma ubezpieczenia 315 000 tys. zł,
− ubezpieczenie OC działalności Grupy – suma ubezpieczenia 50 000 tys. zł.
• TUiR „WARTA” S.A.: okres ubezpieczenia od 24.09.2023- 23.09.2024
− ubezpieczenie mienia od zdarzeń losowych GALERIA KWADRAT Sp. z o.o. – suma ubezpieczenia 7 967 tys. zł
• Württembergische Versicherung AG: okres ubezpieczenia od 01.09.2023- 01.09.2024
− ubezpieczenie mienia od zdarzeń losowych MV FORTE GMBH – suma ubezpieczenia 7 665 tys. EUR
• w koasekuracji z Colonnade Insurance S.A.: Towarzystwo Ubezpieczeń i Reasekuracji „WARTA” S.A. oraz Towarzystwo
Ubezpieczeń i Reasekuracji Allianz Polska S.A. na okres ubezpieczenia 01.04.2023 – 31.03.2024
− ubezpieczenie OC Członków Organów Emitenta – suma ubezpieczenia 45 000 tys. EUR
• z Towarzystwem Ubezpieczeń Euler Hermes S.A.: okres ubezpieczenia 01.12.2023 – 30.11.2024
− ubezpieczenie ryzyka kredytu kupieckiego z opcją windykacji należności - maksymalna suma ubezpieczenia wynosi
70 – krotność zapłaconej składki za dany rok ubezpieczeniowy, nie mniej niż 70-krotność składki minimalnej
wynoszącej 229 tys. zł.
10. Informacje o istotnych transakcjach zawartych z podmiotami powiązanymi na innych warunkach niż
rynkowe
Wszelkie transakcje z podmiotami powiązanymi są przeprowadzane na warunkach rynkowych stosowanych przez Emitenta
w relacjach z podmiotami niepowiązanymi.
Szczegółowe informacje o transakcjach zawartych z podmiotami powiązanymi zostały zawarte w nocie 38 sprawozdania
skonsolidowanego.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
12
11. Informacje o umowach dotyczących kredytów i pożyczek
Kredytobiorca
Bank
Nominalna stopa
procentowa
Termin
spłaty
Wartość na
31.03.2024
Wartość na
31.03.2023
FORTE S.A.
PKO BP S.A.– kredyt
obrotowy w wysokości
100 000 tys. zł
w zależności od waluty
wykorzystania 1M WIBOR
/1M EURIBOR+marża
do
31.07.2024
90 053
0
FORTE S.A.
ING Bank Śląski S.A. –
kredyt obrotowy w
wysokości 100 000 tys.
zł
w zależności od waluty
wykorzystania 1M WIBOR
/1M EURIBOR/ON SOFR +
marża
do
31.07.2024
85 736
0
FORTE S.A.
mBank S.A. – kredyt
obrotowy w wysokości
10 000 tys. EUR
w zależności od waluty
wykorzystania: dla PLN-
O/N WIBOR, dla EUR- O/N
ESTR, dla USD - O/N
SOFR+marża
do
31.07.2024
35 494
36 269
TANNE Sp. z o.o
Konsorcjum banków
PKO BP S.A. i BGK –
kredyt inwestycyjny w
wysokości 130 000 tys.
EUR
3M EURIBOR + marża
do
17.10.2024
69 850
77 360
TANNE Sp. z o.o
PKO BP S.A.– kredyt
obrotowy w wysokości
50 000 tys. zł
w zależności od waluty
wykorzystania: dla PLN- 1M
WIBOR+marża, lub dla
EUR- 1M EURIBOR +
marża
do
04.10.2024
39 297
35 525
MV Forte GmbH
Volksbank Bad Salzuflen
eG- kredyt inwestycyjny
2 000 tys. EUR
Stała stopa 1%
do
31.12.2033
645
701
Razem
krótkoterminowe
321 074
149 855
Kredytobiorca
Bank
Nominalna stopa
procentowa
Termin
spłaty
Wartość na
31.03.2024
Wartość na
31.03.2023
FORTE S.A.
PKO BP S.A.– kredyt
obrotowy w wysokości 100
000 tys. zł
w zależności od
waluty
wykorzystania 1M
WIBOR /1M
EURIBOR+marża
do
31.07.2024
0
90 416
FORTE S.A.
ING Bank Śląski S.A. –
kredyt obrotowy w
wysokości 100 000 tys. zł
w zależności od
waluty
wykorzystania 1M
WIBOR /1M
EURIBOR/ON SOFR
+ marża
do
31.07.2024
0
80 236
TANNE Sp. z o.o.
Konsorcjum banków PKO BP
S.A. i BGK – kredyt
inwestycyjny w wysokości
130 000 tys. EUR
3M EURIBOR +
marża
do
17.10.2024
0
56 443
MV Forte GmbH
Volksbank Bad Salzuflen eG-
kredyt inwestycyjny 2 000
tys. EUR
Stała stopa 1%
do
31.12.2033
3 925
4 968
Razem
długoterminowe
3 925
232 062
Przy nominalnej stopie procentowej należy uwzględnić dodatkowo wynegocjowane marże bankowe, które odzwierciedlają
ryzyko związane z finansowaniem Grupy.
W dniu 27 września 2023 roku TANNE sp. z o.o. zawarła z PKO BP Aneks nr 2 do umowy kredytowej z dnia
4 października 2022 roku wydłużający termin spłaty kredytu do 4 października 2024 roku.
W dniu 28 września 2023 roku Jednostka Dominująca zawarła z mBank S.A. Aneks nr 12 do umowy kredytowej z dnia 20
grudnia 2013 roku, na podstawie którego wydłużono termin wykorzystania kredytu w rachunku bieżącym do dnia 29 listopada
2023 roku.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
13
W dniu 30 listopada 2023 roku Jednostka Dominująca zawarła z mBank S.A. Aneks nr 14 do umowy kredytowej z dnia 20
grudnia 2013 roku, na podstawie którego wydłużono termin wykorzystania kredytu do dnia 14 grudnia 2023 roku.
W dniu 13 grudnia 2023 roku Jednostka Dominująca zawarła z mBank S.A. Aneks nr 15 wydłużający termin wykorzystania
kredytu do 15 marca 2024 roku.
W dniu 12 marca 2024 roku Jednostka Dominująca zawarła z mBank S.A. Aneks nr 16 do umowy kredytowej z dnia 20 grudnia
2013 roku, na podstawie którego wydłużono termin wykorzystania kredytu w rachunku bieżącym do dnia 15 maja 2024 roku.
W dniu 13 marca 2024 roku TANNE sp. z o.o. zawarła z Konsorcjum Banków PKO BP i BGK Aneks nr 15 do Umowy Kredytowej
z dnia 17 października 2016 roku, w którym zmieniono harmonogram spłaty kredytu. Termin spłaty raty przypadający na
dzień 20 marca 2024 roku został przesunięty na dzień 15 maja 2024 roku.
Aneksy zawarte z bankami finansującymi po dniu 31.03.2024 roku zostały szczegółowo opisane w nocie nr 40
skonsolidowanego sprawozdania.
W związku z przeniesieniem ze spółki FORTE BRAND sp. z o.o. na spółkę FORTE PROPERTY sp. z o.o. praw własności
użytkowania wieczystego oraz praw własności nieruchomości zlokalizowanych w Przemyślu przy ul. Bakończyckiej, które
stanowią zabezpieczenie w postaci hipoteki na rzecz mBank S.A., w dniu 23 listopada 2023 roku Jednostka Dominująca
zawarła z mBank S.A. Aneks nr 13 do umowy kredytowej z dnia 20 grudnia 2013 roku, na podstawie którego ustanawiającym
zabezpieczenia w miejsce FORTE BRAND sp. z o.o. stała się FORTE PROPERTY sp. z o.o.
W związku z przeniesieniem ze spółki FORTE BRAND sp. z o.o. na spółkę FORTE PROPERTY sp. z o.o. praw własności
użytkowania wieczystego oraz praw własności nieruchomości zlokalizowanych we Wrocławiu przy ul. Brucknera, które
stanowią zabezpieczenie w postaci hipoteki na rzecz ING Bank Śląski S.A., w dniu 27 listopada 2023 roku Jednostka
Dominująca zawarła z ING Bank Śląski S.A. Umowę uzupełniającą do umowy kredytowej z dn. 24 czerwca 2003 roku, na
podstawie której ustanawiającym zabezpieczenia w miejsce FORTE BRAND sp. z o.o. stała się FORTE PROPERTY sp. z o.o.
Zarząd Jednostki Dominującej oraz Banki finansujące Grupę FORTE ustaliły potrzebę uspójnienia zasad finansowania Grupy
FORTE oraz ustanowionych zabezpieczeń umów kredytowych, efektem czego ma być zawarcie do końca lipca 2024 roku
wielostronnie uzgodnionej dokumentacji kredytowej oraz dokumentacji zabezpieczeń wraz z kowenantami na kolejne okresy
sprawozdawcze.
Na moment publikacji niniejszego Sprawozdania zostały wypracowane pomiędzy wszystkimi stronami kluczowe zapisy Umowy
Wspólnych Warunków. Na mocy tejże umowy wszystkie kredyty obrotowe Grupy FORTE zostaną zamienione na kredyty
terminowe w walucie wykorzystania EUR z ostatecznym terminem ich zapadalności do dnia 31 marca 2027 roku oraz
harmonogramem proporcjonalnego obniżania ekspozycji kredytowej we wszystkich bankach finansujących począwszy od II
kwartału roku obrotowego 2024-2025.
Do czasu podpisania w.w. dokumentacji kredytowej Grupa raportuje do wszystkich Banków w skali miesięcznej swoją sytuację
płynnościową, w tym salda środków pieniężnych oraz salda niewykorzystanych linii kredytowych, jak również salda (wraz z
ich wiekowaniem) zobowiązań handlowych i publicznoprawnych.
Mając na uwadze treść raportu bieżącego nr 4/2024 z dnia 23.04.2024 roku, Zarząd Jednostki Dominującej złożył do
wszystkich Banków finansujących wnioski o ustalenie nowego – adekwatnego poziomu wskaźnika na datę 31.03.2024 roku.
Status zgód wszystkich Banków finansujących na podwyższenie wskaźnika Dług netto/EBITDA do poziomu 6,8 na datę badania
przypadającą w dniu 31 marca 2024 roku został opisany w nocie nr 40 skonsolidowanego sprawozdania.
Kredytobiorca
Bank
Zabezpieczenia kredytów na dzień bilansowy
FORTE S.A.
mBank S.A. – kredyt
obrotowy do limitu 10 000
tys. EUR.
1. Hipoteka umowna na prawie użytkowania
wieczystego nieruchomości gruntowej zlokalizowanej
w Ostrowi Mazowieckiej stanowiącej działkę nr
371/10 oraz na nieruchomości budynkowej będącej
własnością Kredytobiorcy, pozostającej we władaniu
spółki DYSTRI- FORTE.
2. Hipoteki łączne umowne do kwoty 12 000 EUR na
nieruchomościach gruntowych i budynkowych
położonych w Przemyślu przy ul. Bakończyckiej,
stanowiących działki nr 899, 903, 904 i 905, 227, 228,
229, 230, 908/3 i 915/3, 226 , 231 do których prawo
użytkowania wieczystego przysługuje FORTE
PROPERTY Sp. z o.o. .
3. Zastaw rejestrowy na rzeczowych aktywach trwałych
do najwyższej sumy zabezpieczenia 6 500 tys. EUR.
4. Zastaw finansowy na prawach do środków
pieniężnych na rachunkach bankowych Kredytobiorcy
prowadzonych w mBank S.A.
5. Zastaw rejestrowy na mieniu ruchomym w fabryce w
Suwałkach i Ostrowi Mazowieckiej do najwyższej
sumy zabezpieczenia 120 000 tys. zł.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
14
6. Oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 12
000 EUR przez Kredytobiorcę oraz FORTE PROPERTY.
FORTE S.A.
PKO BP S.A. – kredyt
obrotowy do limitu 100
000 tys. zł
1. Hipoteka umowna łączna kaucyjna do kwoty 120 000
tys. zł na prawie użytkowania wieczystego
nieruchomości oraz na prawie własności budynków
położonych w Hajnówce oraz w Ostrowi
Mazowieckiej.
2. Zastaw rejestrowy na zapasach znajdujących się w
fabryce w Hajnówce.
3. Weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową.
4. Cesja praw z polisy ubezpieczeniowej.
FORTE S.A.
ING Bank Śląski S.A. –
kredyt obrotowy do limitu
100 000 tys. zł
1. Hipoteka łączna do kwoty 120 000 tys. zł
ustanowiona na prawie własności nieruchomości w
Białymstoku.
2. Hipoteka łączna do kwoty 54 000 tys. zł ustanowiona
na prawie użytkowania wieczystego gruntu oraz
prawie własności budynków w fabryce w Suwałkach.
3. Hipoteka ustanowiona przez FORTE PROPERTY Sp. z
o.o. do kwoty 120 000 tys. zł na prawie użytkowania
wieczystego nieruchomości zabudowanej we
Wrocławiu ul. A. Brucknera.
4. Zastaw rejestrowy na mieniu ruchomym w fabryce w
Suwałkach i Ostrowi Mazowieckiej do najwyższej
sumy zabezpieczenia 120 000 tys. zł.
5. Zastaw rejestrowy ustanowiony na zapasach o
minimalnej wartości 65 000 tys. zł znajdujących się w
fabryce w Suwałkach i w Ostrowi Mazowieckiej do
najwyższej sumy zabezpieczenia 120 000 tys. zł.
6. Zastaw rejestrowy ustanowiony na znaku towarowym
"FORTE".
7. Weksel własny in blanco Kredytobiorcy wraz z
deklaracją wekslową.
8. Cesje praw z polis ubezpieczeniowych.
TANNE SP. Z
O.O.
PKO BP S.A. – kredyt obrotowy
do limitu 50 000 tys. zł
1. Weksel własny in blanco wystawiony przez
Kredytobiorcę wraz z deklaracją wekslową.
2. Hipoteka umowna łączna do kwoty 75 000 tys. zł
(słownie złotych: siedemdziesiąt pięć milionów
00/100) na rzecz PKO BP SA, na przysługujących
Kredytobiorcy prawach własności nieruchomości
położonych w Suwałkach.
TANNE SP. Z
O.O.
Konsorcjum banków PKO
BP S.A. i BGK – kredyt
inwestycyjny w wysokości
130 000 tys. EUR
1. Poręcznie udzielone przez Jednostkę Dominującą do
kwoty 105 000 tys. EUR za zobowiązania TANNE Sp.
z o.o. wobec PKO BP S.A., wynikające z umowy
kredytowej.
2. Poręcznie udzielone przez Jednostkę Dominującą do
kwoty 105 000 tys. EUR za zobowiązania TANNE Sp.
z o.o. wobec BGK wynikające z umowy kredytowej.
3. Poręcznie udzielone przez Jednostkę Dominującą do
kwoty 18 564 tys. EUR za zobowiązania TANNE Sp. z
o.o. wobec PKO BP S.A. wynikające z Umowy
Hedgingowej.
4. Poręcznie udzielone przez Jednostkę Dominującą do
kwoty 21 750 tys. EUR za zobowiązania TANNE Sp. z
o.o. wobec BGK wynikające z Umowy Hedgingowej.
5. Umowa gwarancji podpisana przez Jednostkę
Dominującą.
6. Umowa podporządkowania wierzytelności.
.przysługujących Jednostce Dominującej wobec
TANNE Sp. z o.o. wierzytelnościom PKO BP i BGK
wynikającym z Umowy Kredytu oraz Umów
Hedgingowych,
7. Ustanowienie przez Jednostkę Dominującą, jako
zabezpieczenia wierzytelności Banków ograniczonych
praw rzeczowych w postaci zastawów finansowych i
zastawów rejestrowych na udziałach TANNE Sp. z
o.o. posiadanych przez Jednostkę Dominującą.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
15
8. Złożenie przez Jednostkę Dominującą na rzecz PKO
BP oświadczenia o poddaniu się egzekucji z całego
majątku Spółki do kwoty 105 000 tys. EUR
związanego z poręczeniem Umowy Kredytu.
9. Złożenie przez Jednostkę Dominującą na rzecz BGK
oświadczenia o poddaniu się egzekucji z całego
majątku Spółki do kwoty 105 000 tys. EUR
związanego z poręczeniem Umowy Kredytu.
10. Złożenie przez Jednostkę Dominującą na rzecz PKO
BP oświadczenia o poddaniu się egzekucji z całego
majątku Spółki do kwoty 18 564 tys. EUR związanego
z poręczeniem Umowy Hedgingowej.
11. Złożenie przez Jednostkę Dominującą na rzecz BGK
oświadczenia o poddaniu się egzekucji z całego
majątku Spółki do kwoty 21 750 tys. EUR związanego
z poręczeniem Umowy Hedgingowej.
12. Złożenie przez Jednostkę Dominującą na rzecz PKO
BP oświadczenia o poddaniu się egzekucji z udziałów
zastawionych zastawem rejestrowym ustanowionym
na rzecz PKO BP jako administratora zastawu (na
zabezpieczenie wierzytelności wynikających z Umowy
Kredytu), do kwoty 210 000 tys. EUR.
13. Złożenie przez Jednostkę Dominującą na rzecz PKO
BP oświadczenia o poddaniu się egzekucji z udziałów
zastawionych zastawem rejestrowym ustanowionym
na rzecz PKO BP jako administratora zastawu (na
zabezpieczenie wierzytelności wynikających z Umów
Hedgingowych), do kwoty 40 314 tys. EUR.
14. Ustanowienie na rzecz PKO BP, jako administratora
zastawu, zastawu rejestrowego na zbiorze rzeczy i
praw wchodzących w skład przedsiębiorstwa TANNE
Sp. z o.o..
15. Zawarcie umowy zarządu nad przedsiębiorstwem
TANNE Sp. z o.o. lub umowy dzierżawy
przedsiębiorstwa, w przypadku dochodzenia przez
PKO BP, jako administratora zastawu, zaspokojenia z
przedmiotu zastawu, z podmiotami wskazanymi
przez PKO BP w sposób określony w umowie
zastawniczej, jak również udzielenie pełnomocnictw
zgodnie z umową zastawniczą.
16. Ustanowienie ograniczonych praw rzeczowych w
postaci hipotek na przysługującym TANNE Sp. z o.o.
prawie własności nieruchomości położonej w
Suwałkach, składającej się z działki gruntu o nr
32812/6, 32812/5, 32810/1, 32813, 32812/7,
32812/9, 32810/5, 32807/1, 32807/2, 32807/3,
32808/1.
17. Zawarcie i wykonanie umowy cesji praw z umów, na
mocy której TANNE Sp. z o.o dokona na rzecz PKO
BP, jako cesjonariusza i agenta ds. zabezpieczeń,
przelewu przysługujących TANNE (obecnie lub w
przyszłości) praw pieniężnych i roszczeń pieniężnych
z tytułu dokumentów, których jest stroną lub
beneficjentem.
18. Zawarcie i wykonanie przez TANNE Sp. z o.o. umowy
podporządkowania wierzytelności przysługujących
wierzycielom wobec Spółki wierzytelnościom Banków
wynikającym z Umowy Kredytu oraz Umów
Hedgingowych.
19. Zawarcie i wykonanie przez TANNE Sp. z o.o. umów
bezpośrednich z PKO BP (działającym na rachunek
Banków jako agent ds. zabezpieczeń) oraz
kontrahentami Spółki.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
16
20. Złożenie przez TANNE Sp. z o.o. na rzecz PKO BP
i BGK oświadczenia o poddaniu się egzekucji co do
zobowiązania pieniężnego Spółki wobec PKO BP
wynikającego z Umowy kredytu, o spłatę wszelkich
należności PKO BP związanych z kredytem, do kwoty
105 000 tys. EUR.
MV Forte GmbH
Volksbank
1. Hipoteka łączna do kwoty 2 000 tys. EUR na prawie
własności hali wystawienniczej w Bad Salzuflen.
Podział kredytów ze względu na rodzaj waluty (w przeliczeniu na zł, w tysiącach zł)
12. Informacje o udzielonych w danym roku obrotowym pożyczkach
Pożyczki udzielone podmiotom powiązanym
W dniu 19.10.2023 roku Jednostka Dominująca FORTE S.A. udzieliła spółce TM-Handel pożyczki w wysokości 15 tys. zł
z terminem spłaty należności do dnia 30.06.2024 roku.
W dniu 20.06.2023 roku Jednostka Dominująca FORTE S.A. podpisała aneksy nr 1 z Galerią Kwadrat do umów pożyczek
z dnia 13.07.2021 roku (pożyczka na kwotę 100 tys. zł) i 14.12.2021 roku (pożyczka na kwotę 100 tys. zł) zmieniające
terminy spłaty pożyczek na 31.12.2024 roku.
W dniu 29.11.2023 roku Jednostka Dominująca FORTE S.A. podpisała aneks nr 1 z Galerią Kwadrat do umowy pożyczki z dnia
19.05.2023 roku ( pożyczka na kwotę 200 tys. zł) zmieniający termin spłaty pożyczki na 31.12.2026 roku.
W dniu 27 lutego 2023 roku Jednostka Dominująca zawarła z FFPI PVT. LTD umowę pożyczki w wysokości 1 339 tys. zł (286
tys. EUR). Termin spłaty pożyczki został ustalony na dzień 25.12.2028 roku.
Pożyczki udzielone podmiotom pozostałym
W okresie obrotowym 2023/24 Grupa nie udzieliła pożyczek podmiotom pozostałym.
13. Informacje o udzielonych i otrzymanych w danym roku obrotowym poręczeniach i gwarancjach
W okresie sprawozdawczym zakończonym 31 marca 2024 roku Jednostka Dominująca udzieliła następujących poręczeń
zobowiązań handlowych spółki zależnej TANNE Sp. z o.o.:
– na rzecz Interprint Polska Sp. z o. o. poręczenie zobowiązań handlowych do wysokości 400 tys. EUR z datą
wygaśnięcia przypadającą na dzień 30.06.2024 roku. Saldo zobowiązań na koniec okresu sprawozdawczego
wynosiło 165 tys. EUR,
– na rzecz IMPRESS DECOR POLSKA Sp. z o.o. poręczenie zobowiązań handlowych do wysokości 110 tys. zł z datą
wygaśnięcia przypadającą na dzień 30.06.2024 roku. Saldo zobowiązań na koniec okresu sprawozdawczego
wynosiło 73 tys. zł,
– na rzecz Decor Druck Leipzig GmbH poręczenie zobowiązań handlowych do wysokości 320 tys. zł z datą wygaśnięcia
przypadającą na dzień 30.06.2024 roku. Saldo zobowiązań na koniec okresu sprawozdawczego wynosiło 49 tys. zł,
– na rzecz Schattdecor Sp. z o.o. poręczenie zobowiązań handlowych do wysokości 2 500 tys. zł z datą wygaśnięcia
przypadającą na dzień 30.06.2024 roku. Saldo zobowiązań na koniec okresu sprawozdawczego wynosiło 0 tys. zł,
W okresie sprawozdawczym zakończonym 31 marca 2024 roku obowiązywały następujące poręczenia zobowiązań
kredytowych spółki zależnej TANNE Sp. z o.o.:
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
17
‒ poręczenie udzielone przez Jednostkę Dominującą do kwoty 105 000 tys. EUR za zobowiązania TANNE wobec PKO BP
wynikające z Umowy Kredytu,
‒ poręczenie udzielone przez Jednostkę Dominującą do kwoty 105 000 tys. EUR za zobowiązania TANNE wobec BGK
wynikające z Umowy Kredytu,
‒ poręczenie udzielone przez Jednostkę Dominującą do kwoty 18 564 tys. EUR za zobowiązania TANNE wobec PKO BP
wynikające z Umowy Hedgingowej,
‒ poręczenie udzielone przez Jednostkę Dominującą do kwoty 21 750 tys. EUR za zobowiązania TANNE wobec BGK
wynikające z Umowy Hedgingowej.
Saldo kredytu TANNE na dzień 31 marca 2024 roku wynosi 69 850 tys. zł.
Wszystkie wyżej wymienione zobowiązania, na które Jednostka Dominująca udzieliła poręczenia zostały ujęte w sprawozdaniu
z sytuacji finansowej w pozycji zobowiązań kredytowych oraz zobowiązań z tytułu dostaw i usług
Hipotetyczny koszt do poniesienia przez Jednostkę Dominującą w związku z udzielonymi poręczeniami jest równy saldom
niespłaconych kredytów wraz z odsetkami i prowizjami oraz saldom niespłaconych, a poręczonych zobowiązań inwestycyjnych
i handlowych. TANNE Sp. z o.o. tylko w ograniczonym zakresie prowadzi sprzedaż do klientów zewnętrznych, FORTE S.A.
zapewnia im stabilny przepływ środków pieniężnych, zmaterializowanie ryzyka spłaty zobowiązań warunkowych Jednostka
Dominująca ocenia jako mało prawdopodobne.
W dniu 20 grudnia 2023 roku FORTE BRAND sp. z o.o. udzieliła spółce współkontrolowanej SPECIFIC sp. z o.o. poręczenia
zobowiązania kredytowego wobec Alior Bank S.A., w postaci poręczenia weksla in blanco wystawionego przez kredytobiorcę
tj. spółkę SPECIFIC. Umowa kredytowa z Alior Bank S.A. dotyczy kredytu w rachunku bieżącym w wysokości 5 mln PLN na
finansowanie bieżącej działalności spółki. W dniu 31 stycznia 2024 roku, w związku z połączeniem FORTE BRAND sp. z o.o. z
Jednostką Dominującą, Jednostka Dominująca stała się zobowiązana z mocy prawa z tytułu poręczenia weksla.
W dniu 6 grudnia 2021 roku Spółka udzieliła poręczenia spółce współkontrolowanej FORTE FURNITURE PRODUCT INDIA
(FFPI), poprzez otwarcie akredytywy Stand-by na rzecz Deutsche Bank, który przejął od ICICI Bank finansowanie jej
działalności. W dniu 4 sierpnia 2022 roku podwyższono kwotę akredytywy z 1,95 mln EUR do 2,27 mln EUR. Drugi udziałowiec
udzielił zabezpieczenia na pozostałe 50% wartości finansowania. W dniu 22 lutego 2024 roku wydłużono okres obowiązywania
akredytywy z dnia 30 kwietnia 2024 roku do dnia 31 maja 2024 roku. W dniu 04 czerwca ING Bank Śląski S.A. dokonał
wypłaty środków zabezpieczonych akredytywą SBLC w kwocie 2,27 mln EUR na rzecz Deutsche Bank w związku z otrzymanym
w dniu 29 maja 2024 roku wezwaniem informującym o naruszeniu warunków umowy kredytowej przez spółkę indyjską.
Otwarta akredytywa pomniejszała dostępność środków w ramach linii kredytu obrotowego Jednostki Dominującej w ING Bank
Śląski S.A.. Efekt realizacji akredytywy obciąży koszty finansowe Grupy FORTE w I kwartale roku obrotowego 2024-2025. W
związku z brakiem perspektyw w dającej się przewidzieć przyszłości na przywrócenie spółki indyjskiej do pozytywnych
wyników, Zarząd FABRYK MEBLI „FORTE” SA podjął decyzję o wycofaniu się z inwestycji.
W dniu 25 czerwca 2021 roku Jednostka Dominująca udzieliła gwarancji Spółce HE2 Janki 2 Sp. z o.o. za pośrednictwem ING
Bank Śląski S.A. do wysokości 172 tys. EUR. Gwarancja ma na celu zabezpieczenie wypełnienia wszystkich zobowiązań
wynikających z umowy najmu powierzchni biurowej, magazynowej oraz parkingowej. Pierwotny termin udzielonej gwarancji
wygasał w dniu 23 września 2022 roku, jednak Aneksem nr 1 zawartym w dniu 5 sierpnia 2022 roku termin ważności
gwarancji został wydłużony do dnia 22 września 2023 roku. W dniu 1 sierpnia 2023 roku został zawarty Aneks nr 2
podwyższający kwotę gwarancji do 196 tys. EUR i przedłużający jej termin do dnia 23 września 2024 roku.
14. Opis wykorzystania przez Emitenta wpływów z emisji papierów wartościowych
W okresie objętym raportem nie miała miejsca emisja papierów wartościowych.
15. Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej
publikowanymi prognozami wyników za dany rok
Grupa nie publikowała prognoz wyników finansowych za rok zakończony 31.03.2024.
16. Ocena wraz z jej uzasadnieniem, dotycząca zarządzania zasobami finansowymi
Kapitał obrotowy netto
31.03.2024
(badane)
31.03.2023
(badane)
Aktywa obrotowe
463 790
490 163
Zobowiązania krótkoterminowe
468 765
329 903
Kapitał obrotowy netto (aktywa obrotowe- zobowiązania
-4 975
160 260
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
18
krótkoterminowe)
Wskaźnik kapitału obrotowego netto (kapitał obrotowy
netto/aktywa ogółem)
-0,3%
10,7%
Analiza zadłużenia
31.03.2024
(badane)
31.03.2023
(badane)
Zobowiązania ogółem
528 607
614 105
Wskaźnik zadłużenia ogółem
(zobowiązania ogółem/pasywa ogółem)
36,8%
41,0%
Wskaźnik zdolności kredytowej
((zysk netto+ amortyzacja)/zobowiązania ogółem)
-1,0%
12,1%
Zobowiązania długoterminowe Grupy na dzień 31 marca 2024 roku wyniosły 59 842 tys. zł. Składała się na nie w głównej
mierze długoterminowa część leasingu (33 769 tys. zł), stanowiąc 56% zobowiązań długoterminowych ogółem.
Zobowiązania krótkoterminowe na dzień 31 marca 2024 roku wyniosły 468 765 tys. zł, z czego zobowiązania z tytułu kredytów
bankowych (321 074 tys. zł) stanowiły 69% zobowiązań krótkoterminowych Grupy ogółem, natomiast 30% stanowiły
zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (141 599 tys. zł).
W ocenie Zarządu, na dzień bilansowy nie występowały zagrożenia zdolności wywiązywania się przez Grupę z zaciągniętych
zobowiązań. Opis statusu ustaleń z bankami finansującymi Grupę, m.in. w zakresie przedłużenia dostępności kredytów został
opisany w nocie nr 11 niniejszego sprawozdania.
17. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych w porównaniu do wielkości posiadanych
środków
Do najistotniejszych inwestycji zrealizowanych przez Grupę w okresie sprawozdawczym zaliczyć można nakłady na budowę
3 gruntowych instalacji fotowoltaicznych w zakładach FORTE Ostrów Mazowiecka, Hajnówka, Suwałki oraz spółce TANNE o
łącznej mocy 11 MWp na równowartość ok. 36 500 tys. zł. Pozostałe nakłady inwestycyjne poniesiono na zakup trzech maszyn
związanych z rozwojem projektu EasyKlix oraz modernizację budynków i infrastruktury technicznej.
Budżet inwestycji na kolejny rok obrotowy został bardzo istotnie ograniczony z racji na wdrożone przez Zarząd Jednostki
Dominującej działania naprawcze. Planowane nakłady inwestycyjnie nie powinny przekroczyć kwoty 11 mln zł i dotyczyć będą
jedynie niezbędnych wydatków odtworzeniowych, co biorąc pod uwagę wysokość nakładów ponoszonych w latach ubiegłych,
pozostanie bez negatywnego wpływu na zdolności produkcyjne Grupy, jak również na szeroko pojęte bezpieczeństwo
prowadzonej działalności.
18. Informacja dotycząca instrumentów finansowych w zakresie ryzyka zmiany cen, kredytowego,
istotnych zakłóceń przepływów środków pieniężnych oraz utraty płynności finansowej
Grupa zawiera transakcje z udziałem instrumentów pochodnych, przede wszystkim zerokosztowe strategie opcyjne. Celem
tych transakcji jest zarządzanie ryzykiem walutowym powstającym w toku działalności Grupy.
Poza instrumentami pochodnymi, do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Grupa, należą kredyty bankowe,
umowy leasingu finansowego z opcją zakupu, środki pieniężne. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
19
pozyskanie środków na finansowanie działalności Grupy oraz optymalne zarządzanie nadwyżkami środków pieniężnych. Grupa
posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają
bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności.
Zasadą stosowaną przez Grupę obecnie i przez cały okres objęty sprawozdaniem jest nieprowadzenie obrotu instrumentami
finansowymi.
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Grupy obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko związane
z płynnością, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych
rodzajów ryzyka. Grupa monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące wszystkich posiadanych przez nią instrumentów
finansowych.
Narażenie Grupy na ryzyka: stopy procentowej, walutowe, kredytowe oraz płynności zostało szczegółowo opisane w nocie 36
skonsolidowanego sprawozdania finansowego.
19. Komentarz do podstawowych wielkości finansowych
Dane finansowe Grupy FABRYK MEBLI„FORTE” S.A.
Opis
Okres
sprawozdawczy
12 miesięcy
01.04.2023-
31.03.2024
(badane)
Okres
porównawczy
12 miesięcy
01.04.2022-
31.03.2023
(niebadane)
Zmiana %
2022/2023
Okres
porównawczy
15 miesięcy
01.01.2022-
31.03.2023
(badane)
Przychody ze sprzedaży
1 030 669
1 242 856
-17,1%
1 598 422
Koszt własny sprzedaży
-720 965
-859 570
-16,1%
-1 090 474
Zysk brutto ze sprzedaży
309 704
383 286
-19,2%
507 948
Marża brutto ze sprzedaży %
30,0%
30,8%
31,8%
Koszty sprzedaży
-230 292
-267 652
-14,0%
-338 133
Koszty ogólnego zarządu
-86 452
-82 765
4,5%
-104 314
Zysk z działalności operacyjnej (EBIT)
-2 467
66 260
-103,7%
98 426
EBITDA
52 787
121 156
-56,4%
167 135
Udział w zysku/stracie jednostek
podporządkowanych wycenianych metodą
praw własności
-1 946
-3 290
40,9%
-4 982
Wynik brutto
-14 648
38 914
-137,6%
68 064
Wynik netto
-60 779
19 242
-415,9%
87 642
Rentowność sprzedaży netto
-5,9%
1,5%
5,5%
Rentowność kapitału własnego (ROE)
-6,7%
2,2%
9,9%
Rentowność majątku (ROA)
-4,2%
1,3%
5,9%
Grupa FORTE w okresie kwiecień 2023 – marzec 2024 roku osiągnęła przychody ze sprzedaży w wysokości 1 030 669 tys.
zł, w stosunku do 1 242 856 tys. zł w 12 miesiącach okresu porównawczego (spadek o 17,1%).
W strukturze sprzedaży ogółem Grupy 11,4% stanowiła sprzedaż nadwyżek płyty produkowanej przez spółkę zależną
TANNE z 4,2% udziałem eksportu (43 434 tys. zł) i 7,2% udziałem sprzedaży krajowej (74 295 tys. zł).
Wolumenowo zaś sprzedaż płyty w okresie kwiecień 2023 – marzec 2024 roku była niższa niż w okresie porównawczym o ok.
6% (140,1 tys. m3 w okresie sprawozdawczym vs. 149,6 tys. m3 w okresie porównawczym).
Przychody ze sprzedaży mebli i pozostałej sprzedaży Grupy stanowiły 88,6% sprzedaży ogółem (912 940 tys. zł), gdzie
eksport stanowił 777 945 tys. zł (75,5%) wobec 134 995 tys. zł sprzedaży krajowej (13,1%).
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
20
Udział procentowy sprzedaży mebli i pozostałej sprzedaży na poszczególnych rynkach ukształtował się następująco:
kraje niemieckojęzyczne 50%, Europa Zachodnia i Północna 26%, Polska 15%, Europa Środkowa, Południowa i Wschodnia
8% oraz Kraje pozaeuropejskie 1%.
Udział procentowy sprzedaży płyty na rynkach ukształtował się następująco: Polska 63%, Europa Środkowa, Południowa
i Wschodnia 37%.
Sprzedaż eksportowa Grupy FORTE wyniosła 821 380 tys. zł – 80 % sprzedaży ogółem (w okresie porównawczym – 971 418
tys. zł – 78 %). Sprzedaż na rynku polskim w okresie kwiecień 2023 – marzec 2024 roku wyniosła 209 290 tys. zł (20%)
wobec 271 438 tys. zł (22%) w analogicznym okresie kwiecień 2022 – marzec 2023.
Koszty sprzedaży – obciążenie przychodów kosztami sprzedaży wyniosło 22,3%, wobec 21,5% w analogicznym okresie
roku ubiegłego. W ujęciu wartościowym koszty sprzedaży spadły o 37 584 tys. zł, co było silnie skorelowane ze spadkiem
przychodów ze sprzedaży zrealizowanych przez Grupę w okresie sprawozdawczym vs. okres porównawczy.
Koszty ogólne – obciążenie przychodów kosztami ogólnymi ukształtowało się na poziomie 8,4 % w stosunku do 6,7% w
okresie porównawczym. Wzrost kosztów ogólnych wynika głównie z obciążenia kosztów wynagrodzeń kwotą 8 824 tys. zł z
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
21
tytułu odszkodowań należnych byłemu Prezesowi Jednostki Dominującej w związku z zaprzestaniem pełnienia funkcji w
Zarządzie Spółki.
Strata z działalności operacyjnej wyniosła –2 467 tys. zł, w stosunku do 66 260 tys. zł zysku w okresie porównawczym.
Na obniżenie rentowności wpłynęły główne następujące czynniki:
• utrzymujące się spowolnienie na rynku meblowym w krajach Europy Zachodniej, które negatywnie wpłynęło na
dynamikę sprzedaży mebli na wszystkich rynkach obsługiwanych przez Grupę oraz presja klientów na ceny, co
uniemożliwia wprowadzanie podwyżek. W ujęciu ilościowym sprzedaż mebli w okresie kwiecień 2023- marzec 2024
roku była o 15% niższa, niż w analogicznym okresie roku poprzedniego,
• bardzo istotny spadek popytu na płytę meblową przełożył się na spadek sprzedaży płyty przez Spółkę TANNE do
zewnętrznych klientów w ujęciu ilościowym w okresie kwiecień 2023 – marzec 2024 o 7% roku vs analogiczny okres
roku ubiegłego. Skutkowało to zmniejszeniem uzyskanej marży na sprzedaży płyty poza Grupę o 56,2 mln zł,
• wygenerowany dodatkowy koszt redukcji zatrudnienia w kwocie ok. 3 000 tys. zł w związku z przeprowadzeniem
zwolnień grupowych,
• umocnienie kursu PLN wobec EUR.
Pozytywny wpływ na poziom EBIT w okresie sprawozdawczym miała sprzedaż 36.855 jednostek uprawnień do emisji CO
2
otrzymanych nieodpłatnie przez spółkę TANNE, co wygenerowało dochód w wysokości 12 042 tys. zł. Spółka TANNE
otrzymała również dotację w wysokości 2 428 tys. zł w ramach programu „Pomoc dla przemysłu energochłonnego związana
z cenami gazu ziemnego i energii elektrycznej”.
Wynik z działalności finansowej – ukształtował się na poziomie (-) 11 619 tys. zł.
Na ujemny wynik wpływ miały w szczególności odsetki od kredytów i pożyczek w wysokości (-) 21 177 tys. zł w związku
z podwyższeniem stóp procentowych, a także wzrostem wykorzystania przez Grupę kredytów obrotowych.
Korzystny wpływ na wynik z działalności finansowej w zakończonym okresie sprawozdawczym miały różnice kursowe z wycen
aktywów i zobowiązań walutowych, które per saldo po stronie przychodów finansowych ukształtowały się na poziomie
11 887 tys. zł.
Strata netto w okresie sprawozdawczym wyniosła (-) 60 779 tys. zł, w porównaniu z zyskiem 19 242 tys. zł w analogicznym
okresie 2022 roku (spadek o 415,9%).
Największy wpływ na obciążenie podatkowe wyniku netto miało częściowe rozwiązanie, na skutek aktualizacji projekcji
finansowych, aktywa na podatek odroczony w wysokości 42 191 tys. zł utworzonego na ulgę strefową przez spółki TANNE
oraz DYSTRI-FORTE, a także bieżące wykorzystanie aktywa przez spółki strefowe w łącznej kwocie 10 729 tys. zł. Dodatkowo
po zakończeniu procesu połączenia Jednostki Dominującej ze spółką FORTE BRAND sp. z o.o., na skutek utraty przesłanek
do tworzenia podatku odroczonego od różnic przejściowych rozwiązano aktywo na stratę z lat ubiegłych w kwocie 12 878 tys.
zł (ujemny wpływ na wynik) oraz rezerwę na podatek odroczony od wartości znaku towarowego w kwocie 28 900 tys. zł
(dodatni wpływ na wynik).
Dane finansowe Spółki FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A.
Opis
Okres
sprawozdawczy
12 miesięcy
01.04.2023-
31.03.2024
(badane)
Okres
porównawczy
12 miesięcy
01.04.2022-
31.03.2023
(niebadane)
Zmiana
2024/2023 %
Przychody ze sprzedaży
920 401
1 042 996
-11,8%
Koszt własny sprzedaży
-685 544
-799 156
-14,2%
Zysk brutto ze sprzedaży
234 858
243 840
-3,7%
Marża brutto ze sprzedaży %
25,52%
23,38%
9,1%
Koszty sprzedaży
-222 214
-260 783
-14,8%
Koszty ogólnego zarządu
-71 677
-68 011
5,4%
Zysk z działalności operacyjnej (EBIT)
-62 262
-84 496
26,3%
EBITDA
-37 755
-60 473
37,6%
Wynik brutto
-60 885
-100 645
39,5%
Wynik netto
-53 401
-88 602
39,7%
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
22
Rentowność sprzedaży netto (wynik netto/przychody ze
sprzedaży)
-5,8%
-8,5%
Rentowność kapitału własnego (ROE=wynik netto/kapitał
własny)
-12,2%
-22,1%
Rentowność majątku (ROA=wynik netto/suma aktywów)
-5,4%
-9,4%
Ze względu na aktualną strukturę Grupy FORTE, w której integracja pionowa łańcucha wartości dodanej jest rozłożona
na poszczególne Spółki, Zarząd nie zamieszcza komentarza do powyższych jednostkowych danych finansowych, gdyż analiza
jednostkowego sprawozdania Jednostki Dominującej nie oddaje pełnego sensu ekonomicznego.
20. Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy,
z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik
Nie wystąpiły inne nietypowe zdarzenia poza opisanymi w punkcie 21 niniejszego sprawozdania.
21. Charakterystyka zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju oraz opis perspektyw
rozwoju działalności
W zakończonym 12 miesięcznym roku obrotowym 2023/2024 Grupa odnotowała kilka istotnych czynników, które miały wpływ
na osiągnięte wyniki finansowe oraz perspektywy jej rozwoju.
Negatywny charakter:
• utrzymujący się bardzo niski popyt na meble w krajach Europy Zachodniej oraz płytę meblową, który skutkował
realizacją niskich wolumenów sprzedaży oraz brakiem wykorzystania istniejących mocy produkcyjnych;
• osłabienie kursu EUR/PLN;
• brak możliwości przełożenia wysokich kosztów surowcowych na klientów i jednocześnie presja ze strony klientów na
obniżki cen zarówno mebli, jak i płyty meblowej.
Pozytywny charakter:
• wyhamowanie wzrostów cen surowców do produkcji mebli oraz płyty meblowej,
• wygenerowanie dodatkowego dochodu ze zbycia uprawnień do emisji CO
2
oraz otrzymanie dotacji rekompensującej
podwyższone koszty energii elektrycznej,
• pozytywny efekt przeprowadzonych redukcji kosztów, w tym zatrudnienia, który w pełni będzie widoczny w wynikach
2024;
• spadek cen energii oraz pełne wykorzystanie własnych farm fotowoltaicznych (inwestycja 2023), które w istotnym
stopniu obniżą koszty zużywanej energii elektrycznej
22. Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania przedsiębiorstwem Emitenta i jego grupą kapitałową
W zakończonym roku obrotowym miała miejsce reorganizacja struktury Grupy FORTE .
W dniu 15 maja 2023 roku została zawiązana przez FORTE BRAND Sp. z o.o. oraz FABRYKI MEBLI „FORTE” SA. spółka
FORTE PROPERTY Sp. z o.o. Początkowo udziały zostały objęte w następujący sposób: 99 udziałów objęła FORTE BRAND,
natomiast 1 udział objęły FABRYKI MEBLI „FORTE” SA. W dniu 31 sierpnia 2023 roku FABRYKI MEBLI „FORTE” SA. zbyły swój
1 udział FORTE BRAND, która stała się jedynym udziałowcem FORTE PROPERTY Sp. z o.o. Podstawowym profilem działalności
FORTE PROPERTY Sp. z o.o. jest wynajem i zarządzanie nieruchomościami.
W dniu 9 października 2023 roku FORTE BRAND wniosła aportem do FORTE PROPERTY zorganizowaną część przedsiębiorstwa
związaną z prowadzoną dotychczas przez nią działalnością nieruchomościową.
W dniu 6 grudnia 2023 roku Zarząd Jednostki Dominującej podjął decyzję o zamiarze połączenia z FORTE BRAND Sp. z o.o..
FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. jako spółka przejmująca posiadały 100% udziałów w kapitale zakładowym spółki przejmowanej.
Połączenie nastąpiło w dniu 31 stycznia 2024 roku na podstawie art. 515 §1 oraz art. 516 §6 KSH, tj. przez przeniesienie
całego majątku FORTE BRAND Sp. z o.o. na FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. bez podwyższania kapitału zakładowego spółki
przejmującej.
Głównym celem planowanych działań reorganizacyjnych było uporządkowanie struktury organizacyjnej Grupy Kapitałowej
FORTE, rozdzielenie ryzyk, eliminacja nieścisłości w podziale kompetencji, uproszczenie struktur zarządczych i właścicielskich,
efektywniejsze zarządzanie aktywami w ramach Grupy, ograniczenie przepływów wewnątrzgrupowych, a w konsekwencji
zwiększenie efektywności operacyjnej oraz obniżenie kosztów. W ocenie Zarządu połączenie pozwoli na osiągnięcie
długofalowych korzyści ekonomiczno – organizacyjnych, w szczególności na zmniejszenie kosztów ponoszonych w procesie
zarządzania, optymalizację kosztów zarządu, a także ekonomiczne gospodarowanie zasobami ludzkimi.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
23
23. Wszelkie umowy zawarte między Emitentem a osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę
w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy
ich odwołanie lub zwolnienie następuje z powodu połączenia Emitenta przez przejęcie
Jednostka Dominująca nie ma zawartych z Członkami Zarządu umów przewidujących rekompensatę w przypadku ich
rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich odwołanie lub zwolnienie nastąpi
z powodu połączenia Emitenta przez przejęcie.
24. Wartość wynagrodzeń, nagród lub korzyści, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub
premiowych opartych na kapitale Emitenta
Na dzień bilansowy nie występują żadne programy motywacyjne oparte na akcjach.
Wynagrodzenie wypłacone lub należne Członkom Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki
Wynagrodzenie Zarządu, w tym:
Okres 12 miesięcy
bieżącego roku
zakończony 31.03.2024
Okres 15 miesięcy
poprzedniego roku
zakończony 31.03.2023
Wynagrodzenie Zarządu Jednostki Dominującej:
13 012
11 767
w przedsiębiorstwie Emitenta
12 615
11 002
Maciej Formanowicz*
9 224
4 358
Maria Małgorzata Florczuk
952
1 649
Mariusz Jacek Gazda
798
1 649
Andreas Disch
856
1 784
Walter Stevens
785
1 562
z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek
zależnych:
397
765
Maciej Formanowicz
242
765
Mariusz Jacek Gazda
155
0
Kwota wynagrodzenia Pana Macieja Formanowicza obejmuje wynagrodzenie z tytułu powołania za okres pełnienia funkcji
Prezesa Zarządu Spółki FORTE S.A., odszkodowania należne do dnia sporządzenia bilansu: z tytułu zaprzestania pełnienia
funkcji w Zarządzie zgodnie z uchwałą Rady Nadzorczej 19/2023, jak również odszkodowanie z tytułu zakazu konkurencji
wynikające z umowy z 14 czerwca 2019 roku o zachowaniu tajemnicy przedsiębiorstwa, zakazie konkurencji oraz zakazie
pozyskiwania.
Kwota 6 446 tys. zł dotycząca w.w. odszkodowań została ujęta w kosztach okresu sprawozdawczego jako rezerwa w tytułu
należnych do wypłaty świadczeń, gdyż Pan Maciej Formanowicz wystąpił do Spółki z wnioskiem o zawieszenie wypłat: z tytułu
zakazu konkurencji do czasu zaprzestania sprawowania funkcji w Radzie Nadzorczej, zaś z tytułu zaprzestania sprawowania
funkcji Prezesa, do czasu poprawy płynności finansowej Spółki i otrzymania przez Spółkę wniosku o wznowienie wypłaty.
Powyższa tabela nie obejmuje wartości przyznanej Panu Maciejowi Formanowiczowi nagrody specjalnej zgodnie z uchwałą
Rady Nadzorczej 29/2023 z 9.08.2023 roku w kwocie 3 500 tys. zł. Rada Nadzorcza postanowiła przyznać tę nagrodę mając
na uwadze wkład pracy w powstanie i rozwój FORTE, wieloletnie zarządzanie Spółką i Grupą Kapitałową FORTE, jak również
za nadawanie kierunków rozwoju Jednostki Dominującej oraz Grupy FORTE. W zakończonym okresie sprawozdawczym
Jednostka Dominująca nie utworzyła rezerwy na nagrodę specjalną, gdyż termin i sposób jej wypłaty uzależniony został od
sytuacji finansowej Grupy FORTE, zaś jej wypłata wymaga uzgodnienia z Zarządem Spółki FORTE S.A., co nie miało miejsca
ani do daty bilansu, ani do dnia publikacji sprawozdania, przy czym nagroda zostanie wypłacona najpóźniej w terminie do
dnia 31.08.2025 roku.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
24
Rada Nadzorcza
Okres 12 miesięcy
bieżącego roku
Okres 15 miesięcy
poprzedniego roku
Formanowicz Maciej
72
0
Smardzewski Jerzy
72
75
Sebastian Zbigniew
100
105
Woźniak Bernard
102
105
Szczepiórkowski Piotr
72
75
Tucharz Jacek
0
1
Papierski Jakub
72
75
Zalewska Agnieszka
72
75
Razem
562
510
25. Określenie łącznej liczby i wartości nominalnej wszystkich akcji Emitenta będących w posiadaniu osób
zarządzających i nadzorujących
Osoby zarządzające
i nadzorujące Emitenta
Liczba akcji o
wartości nominalnej
1 zł każda akcja
Mariusz Jacek Gazda
Członek Zarządu
727
Zbigniew Mieczysław Sebastian
Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
300
26. Notowania akcji FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
Akcje FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. notowane są na Warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych w systemie notowań
ciągłych.
Kluczowe dane dotyczące akcji FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
Kluczowe dane
Okres
sprawozdawczy
12 miesięcy
31.03.2024
(badane)
Okres
porównawczy
12 miesięcy
31.03.2023
(niebadane)
Zysk/(strata) netto Spółki w tys. zł
-53 401
-88 602
Najwyższy kurs akcji w zł
29,90
50,00
Najniższy kurs akcji w zł
18,50
17,30
Cena akcji na koniec roku w zł
23,10
41,30
Liczba akcji w obrocie giełdowym w szt.
23 930 769
23 930 769
Średni dzienny wolumen obrotu w szt.
4 497
4 260
Źródło: Serwis Bankier.pl
27. Informacje o znanych Emitentowi umowach, w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany
w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy
Emitent nie posiada takich informacji.
28. Informacje o dacie zawarcia przez Emitenta umowy z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań
finansowych o dokonanie badania lub przeglądu sprawozdania finansowego oraz okresie, na jaki
została zawarta umowa i łącznej wysokości wynagrodzenia wynikającego z umów
Jednostka Dominująca zawarła z Mazars Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością jako podmiotem uprawnionym do
badania sprawozdań finansowych:
- w dniu 30 września 2023 roku umowę obejmującą swoim zakresem:
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
25
• przeprowadzenie przeglądu śródrocznych jednostkowych sprawozdań finansowych Jednostki Dominującej
i skonsolidowanych sprawozdań finansowych Grupy Kapitałowej sporządzonych za okres od 1 kwietnia 2023 roku
do 30 września 2023 roku, za okres od 1 kwietnia 2024 roku do 30 września 2024 roku oraz za okres od 1 kwietnia
2025 roku do 30 września 2025 roku. Za wykonanie w/w czynności strony ustaliły łączne wynagrodzenie w kwocie
70 tys. zł netto za każdy okres wskazany w umowie;
• przeprowadzenie badania jednostkowych sprawozdań finansowych Jednostki Dominującej i skonsolidowanych
sprawozdań finansowych Grupy Kapitałowej sporządzonych za okres od 1 kwietnia 2023 roku do 31 marca 2024
roku, za okres od 1 kwietnia 2024 roku do 31 marca 2025 roku oraz za okres od 1 kwietnia 2025 roku do 31 marca
2026 roku. Za wykonanie w/w czynności strony ustaliły łączne wynagrodzenie w kwocie 135 tys. zł netto za pierwszy
okres oraz w kwocie 140 tys. zł za każdy z dwóch kolejnych okresów wskazanych w umowie.
29. Informacje o systemie kontroli programów akcji pracowniczych
Nie wystąpiły.
30. Informacje o postępowaniach toczących się przed sądem, których łączna wartość stanowi co najmniej
10% kapitałów własnych Emitenta
Nie wystąpiły.
31. Charakterystyka struktury aktywów i pasywów bilansu
Dane finansowe Grupy FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
Analiza płynności i efektywności
31.03.2024
(badane)
31.03.2023
(niebadane)
Płynność bieżąca (aktywa obrotowe/zobowiązania krótkoterminowe)
1,0
1,5
Płynność szybka (aktywa obrotowe - zapasy/zobowiązania
krótkoterminowe)
0,6
0,7
Rotacja należności w dniach (średni stan należności z tytułu dostaw i
usług*365/przychody ze sprzedaży )
46,7
40,8
Rotacja zapasów w dniach (średni stan zapasów *365/koszt własny
sprzedaży)
111,6
110,1
Rotacja zobowiązań w dniach (średni stan zobowiązań z tytułu dostaw
i usług*365/koszt własny sprzedaży)
37,0
36,7
Rotacja aktywów obrotowych w dniach (średni stan aktywów
obrotowych*365/przychody ze sprzedaży)
168,9
149,0
Charakterystyka struktury bilansu
31.03.2024
(badane)
31.03.2023
(badane)
Zmiana
2024/2023
%
tys. zł.
% Sumy
Bilansowej
tys. zł.
% Sumy
Bilansowej
Aktywa trwałe
974 592
67,8%
1 005 940
67%
-3,1%
Aktywa obrotowe
463 790
32,2%
490 163
33%
-5,4%
Aktywa razem
1 438 382
100%
1 496 103
100%
-3,9%
Kapitał własny
909 775
63,2%
881 998
59%
3,1%
Zobowiązania i rezerwy długoterminowe
59 842
4,2%
284 202
19%
-78,9%
Zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe
468 765
32,6%
329 903
22%
42,1%
Pasywa razem
1 438 382
100%
1 496 103
100%
-3,9%
Aktywa trwałe spadły per saldo o 31 348 tys. zł, głównie w efekcie częściowego rozwiązania oraz wykorzystania aktywa na
podatek odroczony z tytułu ulgi podatkowej w związku z prowadzeniem działalności w Specjalnej Strefie Ekonomicznej przez
spółki oraz DYSTRI-FORTE (52 920 tys. zł), wzrostu wartości niematerialnych w związku z nieodpłatnym otrzymaniem Praw
do emisji CO
2
(22 499 tys. zł) oraz wzrostem należności z tytułu instrumentów finansowych na skutek ich pozytywnej wyceny
spowodowanej osłabieniem kursu EUR/PLN (38 287 tys. zł).
W aktywach obrotowych najistotniejszy wzrost nastąpił w pozycji należności z tytułu instrumentów finansowych (o 63 059
tys. zł), zaś najistotniejszy spadek w pozycji zapasów (o 59 511 tys. zł), na skutek optymalizacji/dopasowania stanów
ilościowych magazynów do wielkości produkcji i wpływu zamówień. Zgodnie z przyjętymi założeniami budżetowymi stan
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
26
magazynowy został obniżony do bezpiecznego poziomu, tak by uwolnić środki zamrożone w zapasach z jednoczesnym
zachowaniem gwarancji płynnej obsługi zamówień klientów.
Po stronie pasywów najistotniejsze zmiany dotyczą wzrostu w pozycji pozostałych kapitałów rezerwowych, który wynika z
odwrócenia wycen bankowych rachunkowości zabezpieczeń (89 426 tys. zł). Dodatkowo nastąpił spadek w pozycji
długoterminowych kredytów bankowych (-228 137 tys. zł) przy jednoczesnym wzroście krótkoterminowych zobowiązań
kredytowych (171 219 tys. zł). Termin wygaśnięcia większości zawartych przez Grupę umów kredytowych przypada na 2024
rok, jednakże zostały już wypracowane przez Zarząd oraz banki finansujące warunki przedłużenia finansowania do marca
2027 roku. Termin zawarcia Umowy Wspólnych Warunków przewidziany jest na lipiec 2024 roku.
Dane finansowe Spółki FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A.
Analiza płynności i efektywności
31.03.2024
(badane)
31.03.2023
(niebadane)
Płynność bieżąca (aktywa obrotowe/zobowiązania krótkoterminowe)
0,8
1,1
Płynność szybka (aktywa obrotowe - zapasy/zobowiązania
krótkoterminowe)
0,6
0,7
Rotacja należności w dniach (średni stan należności z tytułu dostaw
i usług*365/przychody ze sprzedaży )
47
42
Rotacja zapasów w dniach (średni stan zapasów *365/koszt własny
sprzedaży)
76
78
Rotacja zobowiązań w dniach (średni stan zobowiązań z tytułu dostaw
i usług*365/ koszt własny sprzedaży)
112
68
Rotacja aktywów obrotowych w dniach (średni stan aktywów
obrotowych*365/przychody ze sprzedaży)
154
135
Charakterystyka struktury bilansu
31.03.2024
(badane)
31.03.2023
(niebadane)
Zmiana
2024/2023
%
tys. zł.
% Sumy
Bilansowej
tys. zł.
% Sumy
Bilansowej
Aktywa trwałe
583 406
59%
573 172
61%
1,8%
Aktywa obrotowe
407 904
41%
369 524
39%
10,4%
Aktywa razem
991 309
100%
942 696
100%
5,2%
Kapitał własny
436 765
44%
401 409
43%
8,8%
Zobowiązania i rezerwy długoterminowe
60 201
6%
218 090
23%
-72,4%
Zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe
494 343
50%
323 197
34%
53,0%
Pasywa razem
991 309
100%
942 696
100%
5,2%
Aktywa trwałe wzrosły per saldo o 10 234 tys. zł, wzrosty nastąpiły głównie w pozycji należności z tytułu pochodnych
instrumentów finansowych o 38 287 tys. zł oraz inwestycjach w jednostkach zależnych o 40 449 tys. zł.
Wzrost na inwestycjach w jednostki zależne połączony był ze spadkiem wartości w pozycji nieruchomości inwestycyjnych
(- 40 078 tys. zł). Przesunięcia i zmiany dotyczące powyższych wartości spowodowane były transakcją aportu ZCP ze spółki
FORTE BRAND Sp. z o.o. do FORTE PROPERTY Sp. z o.o. oraz połączeniem Fabryk Mebli FORTE SA oraz FORTE BRAND.
Aktywa obrotowe wzrosły o 38 380 tys. zł. Najistotniejszy wzrost nastąpił w pozycji należności z tytułu instrumentów
finansowych na skutek ich pozytywnej wyceny spowodowanej osłabieniem kursu EUR/PLN (o 63 059 tys. zł) oraz pozostałych
aktywów finansowych (o 33 948 tys. zł) w związku z przekwalifikowaniem udzielonej pożyczki spółce TANNE, której data
zapadalności przypada w okresie 12 miesięcy od daty bilansu. Natomiast istotny spadek nastąpił w kategorii zapasów (o 20
642 tys. zł) na skutek implementacji strategii uwalniania zasobów finansowych.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
27
Po stronie pasywów najistotniejszy wzrost dotyczył pozostałych kapitałów rezerwowych, który wynika z odwrócenia wycen
bankowych rachunkowości zabezpieczeń (o 88 129 tys. zł) oraz spadek w pozycji zysków zatrzymanych (o 53 401 tys. zł)
związany ze stratą bieżącego okresu. W kategorii zobowiązań długoterminowych największa zmiana dotyczy pozycji
zobowiązań kredytowych (spadek o 170 652 tys. zł), które obecnie mają charakter krótkoterminowy (wzrost o 175 013 tys.
zł.), jednakże zostały już wypracowane przez Zarząd oraz banki finansujące warunki przedłużenia finansowania do marca
2027 roku. Termin zawarcia Umowy Wspólnych Warunków przewidziany jest na lipiec 2024 roku.
Spółka jako Jednostka Dominująca prowadzi obsługę płatności centralnie, dzięki czemu może efektywnie zarządzać
i nadzorować stan środków pieniężnych w ramach spółek z Grupy, co pozwala na zachowanie płynności we wszystkich
obsługiwanych i nadzorowanych podmiotach z uwzględnieniem specyfiki ich działalności.
32. Ważniejsze wydarzenia mające znaczący wpływ na działalność oraz wyniki finansowe Emitenta
w roku obrotowym oraz po zakończeniu roku obrotowego lub których wpływ jest możliwy
w następnych latach
Do najistotniejszych czynników, które w ocenie Zarządu mogą mieć wpływ na osiągane wyniki Grupy w kolejnych latach
obrotowych zaliczyć można:
• koniunkturę na rynkach meblowych w Europie oraz na rynku krajowym,
• koncentrację związków meblowych w Europie,
• ryzyko utraty płynności finansowej klientów,
• upadłości firm meblowych i pojawianie się możliwości przejęcia przez Grupę FORTE ich oferty,
• dostępność surowców do produkcji mebli i płyty meblowej oraz stabilność ich cen, ze szczególnym uwzględnieniem
polityki Polskich Lasów Państwowych,
• stabilność kursu EUR/PLN,
• utrzymujący się ogólny niepokój społeczny oraz niepewność ekonomiczną w związku z trwającą wojną w Ukrainie i
Strefie Gazy,
• wprowadzenie działań pro-sprzedażowych, w tym wprowadzenie do oferty Grupy mebli tapicerowanych oraz mebli
w nowej technologii łatwego montażu - EasyKlix,
• przeprowadzoną redukcję zatrudnienia, która w dłuższej pozwoli na redukcję kosztów osobowych o kwotę około 17
mln zł w skali roku,
• wprowadzenie działań mających na celu optymalizację zarządzania kapitałem obrotowym,
• sfinalizowanie projektu restrukturyzacji kredytów bankowych, co pozwoli wyeliminować ryzyko utraty płynności
finansowej oraz zapewni Grupie FORTE stabilność finansowania na okres kolejnych 3 lat.
33. Opis struktury głównych lokat kapitałowych lub głównych inwestycji kapitałowych dokonanych
w danym roku obrotowym
W dniu 13 kwietnia 2023 roku spółka zależna FORTE BRAND Sp. z o.o. zakupiła od ASI BRIDGE ALFA BITSPIRATION BOOSTER
Sp. z o.o. 3 udziały w spółce FIBRITECH Sp. z o.o. o łącznej wartości nominalnej 150 zł za kwotę 697 500 tys. zł. Od 31
stycznia 2024 roku tj. momentu połączenia FORTE BRAND Sp. z o.o. z FABRYKAMI MEBLI FORTE SA udziały stały się
własnością Jednostki Dominującej. Na koniec okresu sprawozdawczego udział Grupy w kapitale spółki FIBRITECH Sp. z o.o.
wynosił 21,23 %.
34. Opis organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji oraz
opis zmian w organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta wraz z podaniem ich przyczyn
Opis zamieszczony został w pkt. 1 niniejszego sprawozdania.
35. Charakterystyka polityki w zakresie kierunków rozwoju Grupy Kapitałowej Emitenta. Zasadnicze
kierunki rozwoju Grupy
W kolejnych miesiącach Grupa będzie koncentrowała się na działaniach zmierzających do zwiększania rentowności oraz
rozwojem nowych kierunków zbytu, aby przeciwdziałać negatywnym skutkom recesji.
Zarząd zaimplementował realizację inicjatyw pro-sprzedażowych, których wdrożenie ma na celu zwiększenie poziomu
sprzedaży oraz wzrost udziału w rynku. Jedną z nich jest wprowadzenie mebli z nowoczesną technologią łatwego montażu
EasyKlix, które Grupa sprzedawać będzie pod własną marką -EasyKlix by FORTE. Grupa wprowadza meble EasyKlix u kilku
znaczących klientów w Europie, zaś wraz ze wzrostem zdolności produkcyjnych Grupa będzie wdrażać to innowacyjne
rozwiązanie u większej liczby odbiorców. Pozwoli to zaistnieć Grupie FORTE w świadomości konsumentów.
Grupa prowadzi także prace nad wzmocnieniem digitalizacji sprzedaży poprzez wzmocnienie obecności na cyfrowych
platformach sprzedaży oraz rozwój sprzedaży internetowej poprzez współpracę z kluczowymi dystrybutorami oferującymi
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
28
sprzedaż online. Grupa podejmuje działania mające na celu wejście we współpracę z nowymi partnerami biznesowymi,
odnowienie relacji z byłymi partnerami, a także przejęcie udziału w rynku po firmach upadających.
Przewagą konkurencyjną Grupy jest niewątpliwie posiadanie w strukturach własnego źródła dostaw płyty do produkcji mebli.
Zastosowane procedury optymalizacji zużycia surowców pozwoliły, aby 100% drewna pozyskiwanego dla Jednostki
Dominującej zużywane było w obiegu zamkniętym. Wdrożony został wewnętrzny program optymalizacji kosztów, przy
jednoczesnym podejmowaniu działań maksymalizujących efektywność działalności. Zarząd kładzie duży nacisk na zwiększenie
poziomu niezależności energetycznej, co znalazło odzwierciedlenie m.in. poprzez uruchomienie farm fotowoltaicznych
wspomagających jeden z najbardziej energochłonnych biznesów tj. fabrykę płyt meblowych.
36. Opis istotnych pozycji pozabilansowych w ujęciu podmiotowym, przedmiotowym i wartościowym
Szczegółowy opis pozycji pozabilansowych zamieszczony został w pkt. 13 niniejszego sprawozdania.
37. Wybrane dane finansowe przeliczono według następujących kursów
Poszczególne pozycje aktywów i pasywów stan na dzień 31 marca 2024 roku przeliczono wg kursu średniego NBP
EUR z dnia 29.03.2024 roku (1 EUR = 4,3009 zł). Natomiast pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów
pieniężnych za okres 12 miesięcy tj. od 01.04.2023 do 31.03.2024 przeliczono wg kursu NBP stanowiącego średnią
arytmetyczną średnich kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca (1 EUR średni = 4,4335 zł).
Poszczególne pozycje aktywów i pasywów stan na dzień 31 marca 2023 roku przeliczono wg kursu średniego NBP
EUR z dnia 31.03.2023 roku (1 EUR = 4,6755 zł). Natomiast pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów
pieniężnych za okres 15 miesięcy tj. od 01.01.2022 do 31.03.2023 przeliczono wg kursu NBP stanowiącego średnią
arytmetyczną średnich kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca (1 EUR średni = 4,6907 zł).
38. Informacja Zarządu o dokonaniu wyboru firmy audytorskiej przeprowadzającej badanie rocznych
sprawozdań finansowych zgodnie z przepisami, w tym dotyczących wyboru i procedury wyboru firmy
audytorskiej
Zarząd FABRYK MEBLI „FORTE” S.A., mając na uwadze oświadczenie Rady Nadzorczej Spółki informuje, że:
• firma audytorska oraz członkowie zespołu wykonującego badanie spełniali warunki do sporządzenia bezstronnego
i niezależnego sprawozdania z badania rocznego sprawozdania finansowego zgodnie z obowiązującymi przepisami,
standardami wykonywania zawodu i zasadami etyki zawodowej,
• są przestrzegane obowiązujące przepisy związane z rotacją firmy audytorskiej i kluczowego biegłego rewidenta oraz
obowiązkowymi okresami karencji,
• emitent posiada politykę w zakresie wyboru firmy audytorskiej oraz politykę w zakresie świadczenia na rzecz
emitenta przez firmę audytorską, podmiot powiązany z firmą audytorską lub członka jego sieci dodatkowych usług
niebędących badaniem, w tym usług warunkowo zwolnionych z zakazu świadczenia przez firmę audytorską.
39. Oświadczenie Zarządu dotyczące rzetelności sporządzenia sprawozdania finansowego Emitenta
Zarząd FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. oświadcza, że wedle jego najlepszej wiedzy, roczne sprawozdania finansowe i dane
porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi zasadami rachunkowości oraz że odzwierciedlają w sposób
prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową emitenta oraz jego wynik finansowy. Sprawozdanie z działalności
zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji emitenta, w tym opis podstawowych zagrożeń i ryzyka.
40. Sprawozdanie na temat informacji niefinansowych FABRYK MEBLI„FORTE” S.A. oraz Grupy
Kapitałowej FABRYKI MEBLI„FORTE” S.A. za okres 01.04.2023 – 31.03.2024
Sprawozdanie na temat informacji niefinansowych FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. oraz Grupy Kapitałowej FABRYKI MEBLI
„FORTE” S.A. za okres 12 miesięcy obejmujący 01.04.2023 – 31.03.2024 w odrębnym załączniku stanowi integralną część
Sprawozdania Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. za okres zakończony 31 marca 2024.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
29
II OŚWIADCZENIE O STOSOWANIU ŁADU KORPORACYJNEGO PRZEZ GRUPĘ KAPITAŁOWĄ FABRYK
MEBLI„FORTE”S.A. W ROKU OBROTOWYM OBEJMUJĄCYM OKRES OD DNIA 1 KWIETNIA 2023
ROKU DO DNIA 31 MARCA 2024 ROKU (dalej „Oświadczenie” lub „Raport”)
Zarząd FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. z siedzibą w Ostrowi Mazowieckiej (dalej: „Spółka” lub „FORTE”), działając zgodnie § 71
ust. 4 i 5 w związku z § 70 ust. 6 pkt 5 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji
bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne
informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. 2018 tj., 757 z dnia
20.04.2018 r.), przedstawia oświadczenie o stosowaniu zasad ładu korporacyjnego przez Grupę Kapitałową FABRYK MEBLI
„FORTE” S.A. w roku obrotowym obejmującym okres od dnia 1 kwietnia 2023 r. do dnia 31 marca 2024 r. (dalej: rok obrotowy
2023/24).
W dniu 16 czerwca 2021 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę nr 22/2021 w sprawie zmiany roku
obrotowego i podatkowego FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.. Pierwszy rok obrotowy i podatkowy Spółki zgodnie z wprowadzoną
zmianą rozpoczął się 1 kwietnia 2023 r. i zakończył z dniem 31 marca 2024 r.
Oświadczenie dotyczące stosowania zasad ładu korporacyjnego przez Spółkę w roku obrotowym 2023/24 stanowi
wyodrębnioną część sprawozdania z działalności FORTE i opublikowane będzie na stronie internetowej Spółki.
A. WSKAZANIE ZBIORU ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO, KTÓREMU PODLEGA EMITENT ORAZ MIEJSCA,
GDZIE TEKST ZBIORU ZASAD JEST PUBLICZNIE DOSTĘPNY
B. W ZAKRESIE, W JAKIM EMITENT ODSTĄPIŁ OD POSTANOWIEŃ ZBIORU ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO,
O KTÓRYM MOWA W LIT. A, WSKAZANIE TYCH POSTANOWIEŃ ORAZ WYJAŚNIENIE PRZYCZYN ODSTĄPIENIA
W okresie sprawozdawczym, tj. do dnia 1 kwietnia 2023 r. do dnia 31 marca 2024 r. Spółka podlegała zbiorowi zasad ładu
korporacyjnego „Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2021” (dalej: DPSN 2021), który został przyjęty na mocy uchwały
nr 13/1834/2021 Rady Nadzorczej Giełdy Papierów Wartościowych S.A. z dnia 29 marca 2021 r. i jest dostępny na stronie
internetowej GPW w sekcji Dobre Praktyki 2021 pod adresem: https://www.gpw.pl/dobre-praktyki2021
Zgodnie z wymogami § 29 ust. 3 Regulaminu Giełdy, Spółka w dniu 23 lipca 2021 roku opublikowało informację na temat
stanu stosowania przez Spółkę zasad ładu korporacyjnego zawartych w DPSN 2021, która następnie została zaktualizowana
dnia 3 sierpnia 2022 roku.
Informacja dostępna jest na stronie internetowej Spółki w zakładce Ład korporacyjny/Dobre Praktyki, pod adresem:
https://company.forte.com.pl/app/uploads/2022/08/GPW_dobre_praktyki_FORTE_raport-03_08_2022.pdf
W odniesieniu do zasad DPSN 2021 Spółka odstąpiła od stosowania następujących zasad: 1.4.2, 2.1, 2.2, 4.1, 4.3.
Zasada 1.4.2.
„(…) przedstawiać wartość wskaźnika równości wynagrodzeń wypłacanych jej pracownikom, obliczanego jako procentowa
różnica pomiędzy średnim miesięcznym wynagrodzeniem (z uwzględnieniem premii, nagród i innych dodatków) kobiet i
mężczyzn za ostatni rok, oraz przedstawiać informacje o działaniach podjętych w celu likwidacji ewentualnych nierówności w
tym zakresie, wraz z prezentacją ryzyk z tym związanych oraz horyzontem czasowym, w którym planowane jest
doprowadzenie do równości.”
Komentarz spółki: Spółka nie stosuje tej zasady. Została przeprowadzona transformacja systemu wynagrodzeń pracowników
w obszarach operacyjnych i jednocześnie wdrożone zostały zasady w celu eliminacji ewentualnych nierówności w tych
obszarach, w Spółce trwają nadal prace nad przygotowaniem systemu do analityki wskaźników równości wynagrodzeń dla
pozostałych obszarów. Podczas prac nad systemem podjęte zostaną decyzje dotyczące prezentacji danych wskazanych w tej
zasadzie, działań na rzecz likwidacji ewentualnych nierówności oraz wskazanie ew. ryzyk z tym związanych.
Zasada 2.1.
„Spółka powinna posiadać politykę różnorodności wobec zarządu oraz rady nadzorczej, przyjętą odpowiednio przez radę
nadzorczą lub walne zgromadzenie. Polityka różnorodności określa cele i kryteria różnorodności m.in. w takich obszarach jak
płeć, kierunek wykształcenia, specjalistyczna wiedza, wiek oraz doświadczenie zawodowe, a także wskazuje termin i sposób
monitorowania realizacji tych celów. W zakresie zróżnicowania pod względem płci warunkiem zapewnienia różnorodności
organów spółki jest udział mniejszości w danym organie na poziomie nie niższym niż 30%.”
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
30
Spółka nie stosuje tej zasady. Spółka posiada politykę różnorodności przyjętą przez Zarząd. Zawiera ona ogólne wskazania,
którymi kieruje się Spółka. Przyjęta polityka różnorodności nie uwzględnia wszystkich kryteriów wskazanych w niniejszej
zasadzie. Spółka w zakresie składu Zarządu i Rady Nadzorczej kieruje się w szczególności takimi kryteriami jak wiedza,
kompetencje, dotychczasowe doświadczenie zawodowe czy aktualne potrzeby Spółki lub Grupy Kapitałowej. Osoby
powoływane do Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki oceniane są także poprzez kryterium potencjalnego merytorycznego wkładu,
jaki mogą wnieść w rozwój Spółki i Grupy Kapitałowej. Spółka nie preferuje żadnej płci i nie ma to znaczenia w doborze kadry
zarządzającej i nadzorującej Spółką.
Zasada 2.2.
„Osoby podejmujące decyzje w sprawie wyboru członków zarządu lub rady nadzorczej spółki powinny zapewnić
wszechstronność tych organów poprzez wybór do ich składu osób zapewniających różnorodność, umożliwiając m.in.
osiągnięcie docelowego wskaźnika minimalnego udziału mniejszości określonego na poziomie nie niższym niż 30%, zgodnie
z celami określonymi w przyjętej polityce różnorodności, o której mowa w zasadzie 2.1.”
Spółka nie stosuje tej zasady. Decyzje co do wyboru Członków Zarządu i Rady Nadzorczej zapadają po szczegółowej analizie
wszystkich kandydatur. O wyborze decydują w szczególności kompetencje, kwalifikacje zawodowe, doświadczenie
kandydatów, ich merytoryczne przygotowanie do pełnienia danej funkcji w Zarządzie lub Radzie Nadzorczej, a także potrzeby
Spółki lub Grupy Kapitałowej. W ocenie Spółki płeć nie jest czynnikiem decydującym o wyborze danych osób do Zarządu i
Rady Nadzorczej.
Zasada 4.1.
„Spółka powinna umożliwić akcjonariuszom udział w walnym zgromadzeniu przy wykorzystaniu środków komunikacji
elektronicznej (e-walne), jeżeli jest to uzasadnione z uwagi na zgłaszane spółce oczekiwania akcjonariuszy, o ile jest w stanie
zapewnić infrastrukturę techniczną niezbędną dla przeprowadzenia takiego walnego zgromadzenia.”
Spółka nie stosuje tej zasady. Biorąc pod uwagę aktualny stan akcjonariatu Spółki, brak takich oczekiwań ze strony
akcjonariuszy, a także istniejące wątpliwości co do spełnienia wymogów niezbędnych do prawidłowej identyfikacji
akcjonariusza oraz zachowania odpowiedniego poziomu bezpieczeństwa komunikacji elektronicznej w trakcie obrad walnego
zgromadzenia, w szczególności w procesie głosowania na walnym zgromadzeniu, Spółka zdecydowała o nie stosowaniu tej
zasady.
Zasada 4.3.
„Spółka zapewnia powszechnie dostępną transmisję obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym.”
Spółka nie stosuje tej zasady. W ocenie Zarządu Spółki aktualna skoncentrowana struktura akcjonariatu Spółki nie uzasadnia
ponoszenia dodatkowych kosztów związanych z organizacją transmisji.
C. OPIS GŁÓWNYCH CECH STOSOWANYCH W PRZEDSIĘBIORSTWIE EMITENTA SYSTEMÓW KONTROLI
WEWNĘTRZNEJ I ZARZĄDZANIA RYZYKIEM W ODNIESIENIU DO PROCESU SPORZĄDZANIA SPRAWOZDAŃ
FINANSOWYCH I SKONSOLIDOWANYCH SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH
Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za prowadzenie rachunkowości Spółki zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) zatwierdzonymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości oraz za
system kontroli wewnętrznej i skuteczność jego funkcjonowania w procesie sporządzania sprawozdań finansowych.
Nadzór merytoryczny nad procesem przygotowania sprawozdań finansowych i raportów okresowych Spółki sprawuje Członek
Zarządu odpowiedzialny za sprawy finansowe. Zarówno sprawozdania jednostkowe, jak i skonsolidowane sporządzane są
przez pracowników Biura Finansowego pod kontrolą Głównego Księgowego i Członka Zarządu odpowiedzialnego za finanse
Spółki. Sprawozdania finansowe są następnie weryfikowane przez niezależnego audytora – biegłego rewidenta, wybieranego
przez Radę Nadzorczą Spółki.
W celu zapewnienia rzetelności i poprawności działania procesu przygotowywania i sporządzania sprawozdań finansowych,
zaprojektowano i wdrożono szereg mechanizmów kontrolnych, które są integralną częścią systemu sprawozdawczego.
Mechanizmy te polegają w szczególności na stosowaniu w sposób ciągły weryfikacji danych sprawozdawczych z księgami
rachunkowymi, danymi analitycznymi i innymi dokumentami stanowiącymi podstawę przygotowania sprawozdań finansowych
oraz obowiązującymi przepisami prawa w zakresie rachunkowości i sporządzania sprawozdań finansowych.
Proces przygotowania danych finansowych na potrzeby sprawozdawczości jest zautomatyzowany, podlega sformalizowanym
procedurom operacyjnym i akceptacyjnym.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
31
Spółka posiada stosowne procedury sporządzania sprawozdań finansowych mających na celu zapewnienie kompletności i
prawidłowości ujęcia wszystkich transakcji gospodarczych w danym zakresie. Do tych procedur zalicza się w szczególności:
- odpowiednią komunikację wewnętrzną z zakresie przygotowania procesu sporządzania sprawozdań finansowych,
- szczegółowe zaplanowanie wszystkich czynności związanych ze sporządzeniem sprawozdania finansowego i ustalenie
szczegółowego harmonogramu działań wraz z przypisaniem odpowiedzialności konkretnych osób za poszczególne działania.
Monitorowanie kompletności zdarzeń gospodarczych wspiera system do elektronicznego obiegu dokumentów V-desk. W
systemie tym są rejestrowane w szczególności wszystkie faktury wpływające do Spółki, delegacje pracownicze, umowy
zawarte przez Emitenta. Dostęp do elektronicznego obiegu dokumentów mają w zakresie swoich kompetencji uprawnieni
pracownicy Spółki.
W systemie V-desk odbywa się rejestracja, opis merytoryczny, dekretacja oraz akceptacja faktur - zgodnie z przydzielonymi
przez Zarząd kompetencjami.
Zaakceptowane faktury są importowane do systemu operacyjnego SAP R3, po uprzedniej weryfikacji poprawności opisów
księgowych przez pracowników Biura Finansowego.
Dodatkowo kompletność zdarzeń ujętych w księgach rachunkowych mających wpływ na wyniki finansowe Spółek z Grupy
FORTE poddawana jest w cyklach miesięcznych analizie przez Biuro Kontrolingu. Bazą do przeprowadzania tego typu analizy
są zapisy historyczne na konkretnych MPK (miejscach powstawania kosztów), jak również informacje z zatwierdzonych planów
budżetowych na dany rok obrotowy. W przypadku stwierdzenia odchyleń, Biuro Kontrolingu przesyła do Biura Finansowego
informację w celu ponownej weryfikacji lub wnioskuje o utworzenie rezerwy na niedoszacowany bądź brakujący koszt.
FABRYKI MEBLI „FORTE” S.A. prowadzi księgi rachunkowe w zintegrowanym systemie SAP R/3, zgodnie z polityką
rachunkowości Spółki zatwierdzoną przez Zarząd, opartą na Międzynarodowych Standardach Rachunkowości.
Struktura systemu zapewnia przejrzysty podział kompetencji, spójność zapisów operacji w księgach oraz kontrolę pomiędzy
księgami główną i pomocniczymi. Wysoka elastyczność systemu pozwala na jego bieżące dostosowywanie do zmieniających
się zasad rachunkowości lub norm prawnych.
Spółka stosuje procedurę inwestycyjną, której głównym celem jest umożliwienie sprawowania pełnego nadzoru nad każdym
etapem planowania i realizacji inwestycji. Procedura ta, określa ścieżkę akceptacji projektów inwestycyjnych, oraz nadaje
kompetencje poszczególnym pracownikom w procesie inwestycyjnym. W wyborze oferenta oraz negocjacjach z klientami
często dodatkowo uczestniczy Członek Zarządu, a ustalenia są potwierdzone w formie protokołu. Obszar inwestycyjny jest
wysoko oceniany w systemie zarządzania ryzykiem w organizacji oraz podlega cyklicznym audytom wewnętrznym, które
ostatnio miały miejsce w latach 2022 i 2023. Nie stwierdzono wówczas, nieprawidłowości bądź odstępstw od określonej w
procedurze ścieżce procedowania projektów inwestycyjnych. Bieżąca analiza procesów inwestycyjnych zapewnia rzetelną
informację finansową, materiałową i rzeczową inwestycji. Pozwala natychmiast wyłapywać ewentualne błędy, odchylenia, czy
jakiekolwiek nieprawidłowości w trakcie realizacji poszczególnych etapów inwestycji. Dzięki temu na bieżąco możliwe jest
wprowadzanie koniecznych korekt dotyczących procesów inwestycyjnych, a w szczególności ich prawidłowego i rzetelnego
rozliczania.
Spółka zarządza ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań finansowych również poprzez bieżący
monitoring zmian w przepisach i regulacjach zewnętrznych dotyczących wymogów sprawozdawczych oraz przygotowywanie
się do ich wprowadzenia ze znacznym wyprzedzeniem czasowym.
Dodatkowo w Spółce funkcjonuje system kontrolingu realizacji założeń budżetowych, które przygotowane są w odniesieniu
do wielu płaszczyzn działań operacyjnych, poczynając od planowania budżetów poszczególnych biur i jednostek
organizacyjnych Spółki i Grupy Kapitałowej oraz kosztów operacyjnych wg miejsc ich powstania, a skończywszy na śledzeniu
i analizach ich realizacji. Analizy te skutkują, jeśli to zasadne, odpowiednimi działaniami korygującymi.
Działający w oparciu o międzynarodowe standardy praktyki zawodowej audytu wewnętrznego Audyt Wewnętrzny Spółki
przygotowuje rejestr ryzyk, ocenia skuteczność zarządzania ryzykiem, realizuje audyty planowe, badając funkcjonowanie
wybranych procesów, celem sprawdzenia czy skutecznie ograniczają ryzyko. Realizuje również audyty doraźne. Niezależnie
informuje Zarząd i Komitet Audytu o realizacji audytów wewnętrznych, wnioskach z nich płynących i narażeniu na ryzyko.
Wyboru biegłego rewidenta dokonuje Rada Nadzorcza po otrzymaniu rekomendacji Komitetu Audytu FABRYK MEBLI „FORTE”
S.A. Roczne i półroczne sprawozdania finansowe podlegają niezależnemu badaniu oraz przeglądowi przez audytora Spółki.
Komitet Audytu współpracuje z biegłym rewidentem dokonującym badania ustawowych sprawozdań finansowych Spółki i
Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. oraz regularnie otrzymuje informacje o bieżącym stanie prac nad
przygotowaniem półrocznych i rocznych sprawozdań finansowych. Wyniki badania prezentowane są przez audytora
kierownictwu Spółki na spotkaniach podsumowujących oraz Komitetowi Audytu podczas posiedzeń Komitetu Audytu, w którym
mogą także uczestniczyć pozostali Członkowie Rady Nadzorczej Spółki nie będący Członkami Komitetu Audytu.
D. WSKAZANIE AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH BEZPOŚREDNIO LUB POŚREDNIO ZNACZNE PAKIETY
AKCJI WRAZ ZE WSKAZANIEM LICZBY POSIADANYCH PRZEZ TE PODMIOTY AKCJI, ICH PROCENTOWEGO
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
32
UDZIAŁU W KAPITALE ZAKŁADOWYM, LICZBY GŁOSÓW Z NICH WYNIKAJĄCYCH I ICH PROCENTOWEGO
UDZIAŁU W OGÓLNEJ LICZBIE GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU
Zgodnie z informacjami posiadanymi przez Spółkę aktualny stan akcjonariatu kształtuje się następująco:
L.p.
Akcjonariusz
Liczba
posiadanych akcji
i głosów
% udział w
kapitale
zakładowym
% udział w
ogólnej liczbie
głosów
1.
MaForm Holding AG
10 344 185
43,23%
43,23%
2.
Allianz Otwarty Fundusz Emerytalny
3 454 230
14,43%
14,43%
3.
Otwarty Fundusz Emerytalny PZU
„Złota Jesień”
2 757 409
11,52%
11,52%
4.
Nationale Nederlanden Otwarty
Fundusz Emerytalny
1 809 945
7,56%
7,56%
E. WSKAZANIE POSIADACZY WSZELKICH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH, KTÓRE DAJĄ SPECJALNE
UPRAWNIENIA KONTROLNE, WRAZ Z OPISEM TYCH UPRAWNIEŃ
Spółka nie emitowała papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne.
F. WSKAZANIE WSZELKICH OGRANICZEŃ ODNOŚNIE DO WYKONYWANIA PRAWA GŁOSU, TAKICH JAK
OGRANICZENIE WYKONYWANIA PRAWA GŁOSU PRZEZ POSIADACZY OKREŚLONEJ CZĘŚCI LUB LICZBY
GŁOSÓW, OGRANICZENIA CZASOWE DOTYCZĄCE WYKONYWANIA PRAWA GŁOSU LUB ZAPISY, ZGODNIE Z
KTÓRYMI PRAWA KAPITAŁOWE ZWIĄZANE Z PAPIERAMI WARTOŚCIOWYMI SĄ ODDZIELONE OD
POSIADANIA PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH
W Spółce nie istnieją żadne ograniczenia odnośnie wykonywania prawa głosu.
G. WSKAZANIE WSZELKICH OGRANICZEŃ DOTYCZĄCYCH PRZENOSZENIA PRAWA WŁASNOŚCI PAPIERÓW
WARTOŚCIOWYCH EMITENTA
Nie istnieją żadne ograniczenia dotyczące przenoszenia prawa własności papierów wartościowych Spółki.
H. OPIS ZASAD DOTYCZĄCYCH POWOŁYWANIA I ODWOŁYWANIA OSÓB ZARZĄDZAJACYCH ORAZ ICH
UPRAWNIEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI PRAWO DO PODJĘCIA DECYZJI O EMISJI LUB WYKUPIE AKCJI
Zgodnie ze Statutem Spółki Zarząd składa się z jednego do siedmiu członków powoływanych na wspólną kadencję. Liczbę
Członków Zarządu określa Rada Nadzorcza, która wybiera Prezesa Zarządu oraz pozostałych Członków Zarządu. Zarząd
powoływany jest na wspólną pięcioletnią kadencję. Kadencja obliczana jest w pełnych latach obrotowych. Zgodnie z Kodeksem
Spółek Handlowych Członkowie Zarządu mogą być odwołani przez Radę Nadzorczą w dowolnym momencie. Rada Nadzorcza
ustala zasady i warunki wynagradzania Członków Zarządu w tym postanowień umów i aktów powołania łączących Członków
Zarządu ze Spółką. Zgodnie ze Statutem Spółki Zarząd kieruje działalnością Spółki i reprezentuje ją na zewnątrz. Pracami
Zarządu kieruje Prezes Zarządu. Do zakresu działania Zarządu należą wszelkie zagadnienia związane z prowadzeniem Spółki
niezastrzeżone do kompetencji innych organów Spółki.
Uprawnienia Zarządu Spółki odnośnie prawa do podjęcia decyzji o wykupie akcji nie odbiegają od uregulowań zawartych w
Kodeksie Spółek Handlowych.
I. OPIS ZASAD ZMIANY STATUTU LUB UMOWY SPÓŁKI EMITENTA
Zmiana Statutu Spółki następuje zgodnie z bezwzględnie obowiązującymi przepisami Kodeksu Spółek Handlowych, tj. art. 430
i nast., w trybie uchwały Walnego Zgromadzenia Spółki.
Walne Zgromadzenie Spółki może upoważnić Radę Nadzorczą do ustalenia jednolitego tekstu zmienionego Statutu Spółki.
Zarząd Spółki działając zgodnie z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących
i okresowych przekazywanych przez Emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji
wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. 2018, 757 z dnia 20.04.2018 r.)
informuje akcjonariuszy o treści projektów uchwał, o podjętych przez Walne Zgromadzenie uchwałach, w tym dot. zmian w
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
33
Statucie i rejestracji lub odmowie rejestracji przez sąd zmiany Statutu Spółki, publikując raporty bieżące oraz zamieszczając
aktualną treść Statutu na stronie internetowej Spółki.
J. SPOSÓB DZIAŁANIA WALNEGO ZGROMADZENIA I JEGO ZASADNICZE UPRAWNIENIA ORAZ OPIS PRAW
AKCJONARIUSZY I SPOSOBU ICH WYKONYWANIA, W SZCZEGÓLNOŚCI ZASADY WYNIKAJĄCE Z REGULAMINU
WALNEGO ZGROMADZENIA, JEŻELI TAKI REGULAMIN ZOSTAŁ UCHWALONY, O ILE INFORMACJE W TYM
ZAKRESIE NIE WYNIKAJĄ WPROST Z PRZEPISÓW PRAWA
Sposób działania Walnego Zgromadzenia FABRYK MEBLI „FORTE” S.A., jego uprawnienia oraz prawa akcjonariuszy i sposób
ich wykonania określają następujące dokumenty:
Kodeks Spółek Handlowych,
Statut Spółki,
Regulamin Walnych Zgromadzeń.
Harmonogram prac przy organizacji Walnych Zgromadzeń planowany jest w taki sposób, aby należycie wywiązywać się z
obowiązków wobec akcjonariuszy i umożliwić im realizację ich praw.
W roku obrotowym 2023-24 odbyły się dwa Walne Zgromadzenia Akcjonariuszy FORTE, tj. Zwyczajne Walne Zgromadzenie
w dniu 6 września 2023 r. oraz Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie w dniu 9 stycznia 2024 r. Walne Zgromadzenia zostały
zwołane, przez Zarząd Spółki poprzez ogłoszenie dokonywane na stronie internetowej Spółki oraz w sposób określony dla
przekazywania informacji bieżących i okresowych zgodnie z przepisami Ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania
instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych. Na stronie internetowej Spółki
umieszczano uchwały podjęte przez Walne Zgromadzenie.
Uchwały Walnego Zgromadzenia zapadają zwykłą większością oddanych głosów, o ile nic innego nie wynika z przepisów
prawa lub Statutu Spółki. Za głos oddany uważany jest głos za lub przeciw uchwale.
Do wyłącznej decyzji Walnego Zgromadzenia zastrzeżone zostały w Statucie sprawy dotyczące:
- warunków i sposobu umorzenia akcji Spółki,
- warunków wydawania świadectw użytkowych w zamian za umorzone akcje,
- tworzenia kapitałów rezerwowych i funduszy celowych,
- przeznaczenia kapitałów rezerwowych,
- przeznaczenia czystego zysku wypracowanego przez Spółkę.
Uchwały Walnego Zgromadzenia nie wymaga nabycie i zbycie nieruchomości, użytkowania wieczystego lub udziału w
nieruchomości, sprzedaż i przeniesienie praw użytkowania nieruchomości, obciążenie nieruchomości, ustanowienie
ograniczonych praw rzeczowych na majątku Spółki (decyzje w tych kwestiach zastrzeżone są dla Rady Nadzorczej Spółki).
Podczas obrad Walnych Zgromadzeń mogą być obecni przedstawiciele mediów.
W obradach Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki uczestniczą Członkowie Zarządu i Rady Nadzorczej oraz biegły
rewident Spółki.
Przebieg Nadzwyczajnego i Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia w roku obrotowym 2023-24 roku były zgodne z przepisami
Kodeksu Spółek Handlowych i Regulaminem Walnych Zgromadzeń Spółki. W Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu uczestniczyli
Członkowie Zarządu, Rady Nadzorczej i biegły rewident Spółki, którzy byli gotowi do udzielania wyjaśnień i odpowiedzi na
pytania akcjonariuszy zgodnie z obowiązującymi przepisami prawa.
Akcjonariusze mogą uczestniczyć w Walnym Zgromadzeniu oraz wykonywać prawo głosu osobiście lub przez pełnomocnika.
K. OPIS DZIAŁANIA ORGANÓW ZARZĄDZAJĄCYCH, NADZORUJĄCYCH LUB ADMINISTRUJĄCYCH EMITENTA
ORAZ ICH KOMITETÓW WRAZ ZE WSKAZANIEM SKŁADU OSOBOWEGO TYCH ORGANÓW I ZMIAN, KTÓRE W
NIM ZASZŁY W CIĄGU OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO
RADA NADZORCZA
Rada Nadzorcza Spółki działa w oparciu o przepisy Kodeksu Spółek Handlowych, Statutu Spółki oraz Regulaminu Rady
Nadzorczej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. z siedzibą w Ostrowi Mazowieckiej. Rada Nadzorcza składa się z pięciu do siedmiu
członków. Walne Zgromadzenie ustala liczbę członków Rady Nadzorczej oraz powołuje Przewodniczącego Rady. Rada
wyznacza spośród siebie Wiceprzewodniczącego i w miarę potrzeby Sekretarza. W przypadku zmniejszenia się składu Rady
Nadzorczej poniżej minimalnej liczby określonej w Kodeksie Spółek Handlowych, Walne Zgromadzenie uzupełnia /wybiera/
skład Rady Nadzorczej na pozostałą część kadencji.
Kadencja Rady Nadzorczej trwa cztery lata.
W roku obrotowym obejmującym okres od dnia 1 kwietnia 2023 r. do dnia 31 marca 2024 r. w Radzie Nadzorczej Spółki miały
miejsce następujące zmiany:
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
34
W dniu 6 września 2023 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. zdecydowało o zwiększeniu liczby
Członków Rady Nadzorczej bieżącej kadencji (2022-2026) o jedną osobę i ustaleniu, iż Rada Nadzorcza Spółki będzie składać
się z 7 Członków. Jednocześnie Zwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło uchwały w sprawie powołania do Rady Nadzorczej
bieżącej kadencji (2022-2026) Pana Macieja Formanowicza oraz w sprawie wyboru Pana Macieja Formanowicza na
Przewodniczącego Rady Nadzorczej, w związku z rezygnacją Pana Zbigniewa Sebastiana z pełnienia tej funkcji.
W dniu 25 października 2023 r. Pan Bernard Woźniak złożył rezygnację z pełnienia funkcji Wiceprzewodniczącego Rady
Nadzorczej Spółki. Na mocy uchwały nr 31/2023 z dnia 25 października 2023 r. Rada Nadzorcza dokonała wyboru Pana
Zbigniewa Sebastiana na Wiceprzewodniczącego Rady.
Na dzień 31 marca 2024 r. w skład Rady Nadzorczej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. bieżącej kadencji (2022-2026) wchodziły
następujące osoby:
Maciej Formanowicz – Przewodniczący,
Zbigniew Sebastian – Wiceprzewodniczący,
Jakub Papierski,
Jerzy Smardzewski,
Piotr Szczepiórkowski,
Bernard Woźniak,
Agnieszka Zalewska.
Do kompetencji Rady Nadzorczej należy w szczególności podejmowanie uchwał w sprawach dot.:
nabycia i zbycia nieruchomości, użytkowania wieczystego lub udziału w nieruchomości, sprzedaży i przeniesienia praw
użytkowania nieruchomości, obciążenia nieruchomości, ustanowienia ograniczonych praw rzeczowych na majątku Spółki,
zaciągania kredytów wykraczających poza plan finansowy Spółki,
udzielania poręczeń na kwotę przekraczającą łącznie równowartość 150.000 EURO,
przejmowania zobowiązań osób trzecich,
przyjmowania i udzielania zastawu i innych zabezpieczeń, poza zastawem i zabezpieczeniami związanymi ze zwykłą
działalnością gospodarczą w wysokości nie przekraczającej łącznie równowartość 150.000 EURO,
zawierania, rozwiązywania i zmiany umów dzierżawy i innych umów tego rodzaju jeżeli zawierane są na okres dłuższy niż 3
lata oraz gdy roczny czynsz dzierżawny płacony przez Spółkę jest wyższy od równowartości 150.000 EURO,
wydzierżawienia przedsiębiorstwa lub jego części,
nabycia i sprzedaży zakładów i filii Spółki,
sprzedaży części lub całości przedsiębiorstwa Spółki,
zezwolenia na udział pracowników w zyskach oraz przydzielania specjalnych uprawnień rentowych i emerytalnych,
ustalenia planu rocznego dla przedsiębiorstwa /w szczególności planów inwestycyjnych i finansowych/, jak również planów
strategicznych,
udzielania pożyczek poza zwykłym obrotem towarowym na łączną kwotę przekraczającą równowartość 50.000 EURO.
Posiedzenia Rady Nadzorczej odbywają się w miarę potrzeb, jednak nie rzadziej niż raz na kwartał.
Członkowie Rady Nadzorczej mogą oddać swój głos na piśmie za pośrednictwem innego Członka Rady Nadzorczej. Rada
Nadzorcza może także podejmować uchwały w trybie pisemnym lub przy wykorzystaniu środków bezpośredniego
porozumiewania się na odległość. Uchwała jest ważna, gdy wszyscy Członkowie Rady zostali powiadomieni o treści projektu
uchwały.
W FABRYKACH MEBLI „FORTE” S.A. w ramach działalności Rady Nadzorczej Spółki został powołany Komitet Audytu.
ZARZĄD
Zarząd Spółki działa w oparciu o przepisy Kodeksu Spółek Handlowych, Statutu Spółki oraz Regulaminu Zarządu FABRYK
MEBLI „FORTE” S.A. z siedzibą w Ostrowi Mazowieckiej. Zarząd składa się z jednego do siedmiu członków powoływanych na
wspólną kadencję. Zarząd FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. powołany został na nową pięcioletnią kadencję, na lata 2019-2024.
W okresie od 1 kwietnia 2023 r. do 31 marca 2024 r. w skład Zarząd Spółki wchodzili:
Maciej Formanowicz – Prezes Zarządu (pełnił funkcję do dnia 31 sierpnia 2023 r.)
Maria Małgorzata Florczuk – Prezes Zarządu (pełni funkcję od dnia 1 września 2023 r.)
Mariusz Jacek Gazda – Członek Zarządu,
Walter Stevens – Członek Zarządu.
W dniu 27 kwietnia 2023 r. Pan Maciej Formanowicz złożył rezygnację z zasiadania w Zarządu Spółki z dniem 31 sierpnia
2023 r.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
35
Od dnia 1 września 2023 r. Zarząd Spółki składa się z 3 osób, tj.:
Marii Małgorzaty Florczuk – Prezesa Zarządu,
Mariusza Jacka Gazdy – Członka Zarządu,
Waltera Stevensa – Członka Zarządu.
Zgodnie ze Statutem Spółki Zarząd kieruje działalnością Spółki i reprezentuje ją na zewnątrz. Pracami Zarządu kieruje Prezes
Zarządu. Do zakresu działania Zarządu należą wszelkie sprawy związane z prowadzeniem spraw Spółki niezastrzeżone do
kompetencji innych organów Spółki. Uchwały Zarządu zapadają zwykłą większością oddanych głosów. W przypadku równości
głosów decyduje głos Prezesa Zarządu.
Do składania oświadczeń woli i zaciągania zobowiązań w imieniu spółki uprawnieni są: Prezes Zarządu samodzielnie, dwóch
Członków Zarządu łącznie, jeden z Członków Zarządu łącznie z prokurentem.
L. KOMITET AUDYTU
Podstawowymi zadaniami Komitetu Audytu są monitorowanie, doradzanie oraz wspieranie Rady Nadzorczej w wykonywaniu
jej statutowych funkcji kontrolnych i nadzorczych w szczególności w zakresie:
monitorowania procesu sprawozdawczości finansowej Spółki i Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. (dalej: Grupa
Kapitałowa FORTE),
monitorowania skuteczności systemów kontroli wewnętrznej i systemów zarządzania ryzykiem oraz audytu wewnętrznego, w
tym w zakresie sprawozdawczości wewnętrznej,
monitorowania wykonywania czynności rewizji finansowej, w szczególności przeprowadzania przez firmę audytorską badania,
kontrolowania i monitorowania niezależności biegłego rewidenta i firmy audytorskiej,
dokonywania oceny niezależności biegłego rewidenta oraz wyrażanie zgody na świadczenie przez niego Spółce dozwolonych
usług niebędących badaniem,
opracowania polityki wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania badania,
opracowania polityki świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie przez podmioty powiązane z tą firmą oraz
przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem,
opracowania procedury wyboru firmy audytorskiej,
przedstawiania rekomendacji dotyczących wyboru podmiotu przeprowadzającego badanie sprawozdania finansowego jak
również jego zmiany, oceny jego pracy, w szczególności w aspekcie jego niezależności,
przedkładania zaleceń mających na celu zapewnienie rzetelności procesu sprawozdawczości finansowej w Spółce i/lub Grupie
Kapitałowej FORTE.
Zgodnie z art. 128 Ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym (tj.
z dnia 5 lipca 2019 r. Dz. U. z 2019 r. poz. 1421) Rada Nadzorcza Spółki wyłoniła ze swojego grona Komitet Audytu w skład
którego wchodzą:
Bernard Woźniak – Przewodniczący Komitetu Audytu,
Zbigniew Sebastian – Członek,
Jerzy Smardzewski – Członek.
Niezależnymi Członkami Komitetu Audytu spełniającymi ustawowe kryteria niezależności są Jerzy Smardzewski i Bernard
Woźniak.
Członkiem Komitetu Audytu posiadającym wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości jest Przewodniczący Komitetu
Audytu Bernard Woźniak, który jest absolwentem Szkoły Głównej Planowania i Statystyki w Warszawie (aktualnie Szkoła
Główna Handlowa). Pan Bernard Woźniak przez ponad 20 lat kariery zawodowej w Polsce i Wielkiej Brytanii pełnił funkcje
dyrektora finansowego, członka zarządu, członka rady nadzorczej oraz role company secretary w polskich i brytyjskich
spółkach prawa handlowego.
Członkowie Komitetu Audytu Jerzy Smardzewski i Zbigniew Sebastian posiadają wiedzę i umiejętności z zakresu branży w
której działa Spółka.
Pan Jerzy Smardzewski jest absolwentem Akademii Rolniczej w Poznaniu (aktualnie Uniwersytet Przyrodniczy) Wydziału
Technologii Drewna. Od roku 2002 jest profesorem tytularnym Uniwersytetu Przyrodniczego w Poznaniu Wydziału Technologii
Drewna.
Pan Zbigniew Sebastian wiedzę i umiejętności z zakresu branży meblarskiej zdobył pełniąc funkcję Przewodniczącego Rady
Nadzorczej Spółki od listopada 1995 r. oraz sprawując funkcję Prezesa Zarządu spółki F-S Serwis Sp. z o. o. w latach 1993 –
1997, która zajmowała się montażem i serwisem mebli.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
36
Audytor Spółki, tj. MAZARS AUDYT Spółka z o. o., przeprowadzający badanie sprawozdań finansowych Spółki i Grupy
Kapitałowej za rok obrotowy 2023/24 nie świadczyła na rzecz FORTE dozwolonych usług niebędących badaniem, w związku
z powyższym nie dokonywano oceny niezależności tej firmy audytorskiej i nie było potrzeby uzyskiwania zgody Komitetu
Audytu na świadczenie tego rodzaju usług.
Zgodnie z uchwałą nr 2/2017 Komitetu Audytu z dnia 17 października 2017 r. do głównych założeń Polityki wyboru firmy
audytorskiej uprawnionej do badania ustawowych sprawozdań finansowych Spółki należy:
zakaz wprowadzania jakichkolwiek klauzul umownych lub ograniczeń, które nakazywałyby Radzie Nadzorczej wybór firmy
audytorskiej uprawnionej do badania spośród określonej kategorii bądź wykazów biegłych rewidentów lub firm audytorskich;
konieczność zachowania bezstronności i niezależności firmy audytorskiej i biegłego rewidenta;
uwzględnienie dotychczasowego doświadczenia firm audytorskich i biegłych rewidentów w badaniu jednostek zainteresowania
publicznego oraz badaniu sprawozdań podmiotów o podobnym profilu działalności;
zapewnienie przeprowadzenia badania zgodnie z wymogami międzynarodowych standardów rewizji finansowej,
międzynarodowych standardów sprawozdawczości finansowej;
możliwość zapewnienia pełnego zakresu usług określonych przez Spółkę;
najwyższa jakość świadczonych usług audytorskich;
cena zaproponowana przez firmę audytorską uprawnioną do badania;
możliwość przeprowadzenia badania w terminach dogodnych dla Spółki i Grupy Kapitałowej FORTE;
reputacja firmy audytorskiej na rynkach polskim i Unii Europejskiej.
Zgodnie z uchwałą nr 4/2017 Komitetu Audytu z dnia 17 października 2017 r. w sprawie przyjęcia Polityki świadczenia przez
firmę audytorską przeprowadzającą badanie przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy
audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem należy w szczególności przestrzegać, aby:
firma audytorska przeprowadzającą badanie, podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz członek sieci firmy audytorskiej
(dalej: Firma audytorska) nie mogli świadczyć na rzecz Spółki i podmiotów wchodzących w skład Grupy Kapitałowej FORTE
usług zabronionych wskazanych w art. 136 ust. 1 Ustawy o biegłych rewidentach firmach audytorskich oraz nadzorze
publicznym;
wszelkie decyzje w zakresie zlecenia Firmie audytorskiej świadczenia dozwolonych usług, opisanych w art. 136 ust. 2 z
zastrzeżeniem ust. 3 Ustawy o biegłych rewidentach (tzw. usługi dozwolone), na rzecz Spółki lub podmiotów wchodzących w
skład Grupy Kapitałowej FORTE poprzedzone były pozytywną rekomendacją Komitetu Audytu Spółki.
W dniu 9 sierpnia 2023 r. Rada Nadzorcza Spółki, działając zgodnie z rekomendacją Zarządu i Komitetu Audytu postanowiła
wyrazić zgodę na przedłużenie umowy o kolejne 3 lata (począwszy od sprawozdań finansowych dotyczących roku obrotowego
rozpoczynającego się 1 kwietnia 2023 r.) z firmą audytorską MAZARAS AUDYT Sp. z o. o. z siedzibą w Warszawie, dokonującą
badania ustawowych sprawozdań finansowych FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. oraz Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE”
S.A.
W dniu 4 grudnia 2023 r. Komitet Audytu FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. działając na podstawie art. 130 ust. 1 pkt. 2 i 4 Ustawy
z dnia z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym (tj. Dz.U. z 2023 r. poz.
1015) oraz mając na uwadze „Politykę świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie przez podmioty
powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem na
rzecz FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. oraz Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A., podjął uchwałę w sprawie wyrażenia
zgody na świadczenie przez MAZARS AUDYT Sp. z o.o. usługi atestacyjnej, tj. badania Sprawozdania o wynagrodzeniach
Członków Zarządu i Rady Nadzorczej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. za lata obrotowe obejmujące okres:
od 1 kwietnia 2023 roku do 31 marca 2024 roku,
od 1 kwietnia 2024 roku do 31 marca 2025 roku,
od 1 kwietnia 2025 roku do 31 marca 2026 roku,
Komitet Audytu FABRYK MEBLI „FORTE” S.A. odbył w roku obrotowym 2023-24 r. trzy posiedzenia.
M. OPIS POLITYKI RÓŻNORODNOŚCI STOSOWANEJ DO ORGANÓW ADMINISTRUJĄCYCH, ZARZĄDZAJĄCYCH
I NADZORUJĄCYCH EMITENTA W ODNIESIENIU W SZCZEGÓLNOŚCI DO WIEKU, PŁCI, LUB WYKSZTAŁCENIA
I DOŚWIADCZENIA ZAWODOWEGO, CELÓW TEJ POLITYKI RÓŻNORODNOŚCI, SPOSOBU JEJ REALIZACJI
ORAZ SKUTKÓW W DANYM OKRESIE SPRWOZDAWCZYM
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
37
Zarząd Spółki w dniu 16 marca 2016 r. podjął uchwałę w sprawie przyjęcia Polityki różnorodności stosowanej w FABRYKACH
MEBLI „FORTE” S.A. (dalej Polityka różnorodności). Polityka różnorodności określa strategię Spółki w zakresie zarządzania
różnorodnością w odniesieniu do działań biznesowych Spółki i jej polityki zatrudniania. Stanowi ona zobowiązanie Spółki do
stosowania uniwersalnych zasad szacunku i tolerancji do drugiego człowieka oraz efektywnego wykorzystania potencjału
każdego pracownika. Polityka różnorodności ma zapewnić eliminowanie wszelkich form dyskryminacji, zarówno ze względu
na pochodzenie, wiek, płeć, narodowość, pochodzenie etniczne, przekonania polityczne, stan zdrowia, niepełnosprawność,
wyznanie, styl życia, orientację seksualną czy jakiekolwiek inne kryterium lub postawy niedozwolone przepisami prawa.
Celem przyjętej Polityki różnorodności jest budowanie świadomości i kultury organizacyjnej Spółki otwartej na różnorodność,
która przyczynia się do sukcesu organizacji, prowadzi do zwiększenia efektywności pracy, przeciwdziała jakiejkolwiek formie
dyskryminacji i mobbingowi oraz wpływa na poprawę wyników osiąganych przez Spółkę.
Polityka różnorodności realizowana w Spółce obejmuje następujące obszary jej działalności:
zarządzanie różnorodnością w miejscu pracy,
zróżnicowanie pracowników pod względem płci, wieku, wykształcenia, kompetencji, pochodzenia kulturowego i narodowego,
edukacje, szkolenia i rozwój osobisty – każdy pracownik, bez względu na zajmowane stanowisko, wiek czy płeć ma równy
dostęp do kształcenia i rozwoju swoich kompetencji i umiejętności w zakresie zajmowanego stanowiska,
przełamywanie barier w miejscu pracy – mamy zróżnicowane środowisko pracowników pod względem kraju ich pochodzenia,
prowadzimy szeroką współpracę z partnerami zagranicznymi,
działanie na rzecz zapobiegania dyskryminacji i mobbingowi w miejscu pracy – zgodnie z przyjętą procedurą rekrutacji,
kluczowym kryterium podczas procesu rekrutacji jest posiadane doświadczenie oraz umiejętności i wiedza kandydata,
dialog międzypokoleniowy,
tworzenie właściwej atmosfery w miejscu pracy,
monitorowanie i kontrolowanie stosowania przyjętej Polityki różnorodności.
W roku 2019 został wprowadzony w Spółce Kodeks etyczny, który także kładzie nacisk na realizację i przestrzeganie zasad
przyjętych w polityce różnorodności.
Realizacja i przestrzeganie Polityki różnorodności jest na bieżąco monitorowane w przez Zarząd Spółki.
Podpisy Członków Zarządu:
Prezes Zarządu
Maria Małgorzata Florczuk
Członek Zarządu
Walter Stevens
Członek Zarządu
Mariusz Jacek Gazda
Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej FABRYK MEBLI „FORTE” S.A.
za okres od 01.04.2023 do 31.03.2024 roku
38
Ostrów Mazowiecka, dnia 20 czerwca 2024 roku